2018年证券从业资格证金融市场基础知识冲刺试题（7)_第6页

　　91[单选题] 公司可以进行股份回购的情形有(　)。

　　Ⅰ.公司增加注册资本

　　Ⅱ.与持有本公司股份的其他公司合并

　　Ⅲ.将股份奖励给本公司职工

　　Ⅳ.股东因对股东大会作出的公司合并、分立决议持异议，要求公司收购其股份

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　参考答案：B

　　参考解析：我国《公司法》规定，公司不得收购本公司股份，但是有下列情形之一的除外：①减少公司注册资本;②与持有本公司股份的其他公司合并;③将股份奖励给本公司职工;④股东因对股东大会作出的公司合并、分立决议持异议，要求公司收购其股份的。

　　92[单选题] 货币政策的营运目标包括(　)。

　　Ⅰ.中介目标

　　Ⅱ.最终目标

　　Ⅲ.操作目标

　　Ⅳ.初级目标

　　A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　参考答案：B

　　参考解析：货币政策的中介目标和操作目标又称营运目标。它们是一些较短期的、数量化的金融指标，是政策工具与最终目标之间的中介或桥梁。

　　93[单选题] 法律上对普通股票股东行使资产收益权限制的一般原则有(　)。

　　Ⅰ.股份公司只能用未分配利润支付红利

　　Ⅱ.股份公司只能用留存收益支付红利

　　Ⅲ.公司在无力偿债时不能支付红利

　　Ⅳ.红利的支付不能减少其注册资本

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　参考答案：C

　　参考解析：许多国家在公司法或者其他法律中对股份公司红利的支付条件明确加以规定。一般原则有：股份公司只能用留存收益支付;红利的支付不能减少其注册资本;公司在无力偿债时不能支付红利。

　　94[单选题] 证券公司的(　)必须经证券监督管理机构批准。

　　Ⅰ.变更持有5%以上股权的股东、实际控制人

　　Ⅱ.设立、收购或者撤销分支机构

　　Ⅲ.变更公司章程中的一般条款

　　Ⅳ.变更业务范围或者注册资本

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅳ

　　参考答案：B

　　参考解析：证券公司的下列行为必须经证券监督管理机构批准：①证券公司设立、收购或者撤销分支机构;②变更业务范围或者注册资本;③变更持有5%以上股权的股东、实际控制人;④变更公司章程中的重要条款;⑤合并、分立、变更公司形式;⑥停业、解散、破产;⑦证券公司在境外设立、收购或者参股证券经营机构。

　　95[单选题] 行业因素包括定性因素和定量因素，常见的行业因素有(　)。

　　Ⅰ.行业或产业竞争结构

　　Ⅱ.抗外部冲击的能力

　　Ⅲ.经济周期循环

　　Ⅳ.行业估值水平

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　参考答案：C

　　参考解析：常见的行业因素包括：①行业或产业竞争结构。②行业可持续性。③抗外部冲击的能力。④监管及税收待遇——政府关系。⑤劳资关系。⑥财务与融资问题。⑦行业估值水平。

　　96[单选题] 发行人通过与承销商协商确定股票承销方式，股票承销的方式通常分为(　　)。

　　Ⅰ.包销Ⅱ.代销

　　Ⅲ.备用代销Ⅳ.备用包销

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　参考答案：C

　　参考解析：发行人通过与承销商协商确定股票承销方式，股票承销的方式通常分为以下三种：(1)包销;(2)代销;(3)备用包销。

　　97[单选题] 根据我国证券交易所的相关规定，集合竞价确定成交价的原则有(　　)。

　　Ⅰ.可实现最大成交量的价格

　　Ⅱ.可实现最大收益金额的价格

　　Ⅲ.高于该价格的买入申报与低于该价格的卖出申报全部成交的价格

　　Ⅳ.与该价格相同的买方或卖方至少有一方全部成交的价格

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　参考答案：C

　　参考解析：根据我国证券交易所的相关规定，集合竞价确定成交价的原则为：(1)可实现最大成交量的价格;(2)高于该价格的买人申报与低于该价格的卖出申报全部成交的价格;(3)与该价格相同的买方或卖方至少有一方全部成交的价格。

　　98[单选题] 关于存款准备金制度的基本内容的说法正确的有(　　)。

　　Ⅰ.凡商业银行吸收的存款，必须按照法定比率提留一定的准备金存入中央银行

　　Ⅱ.规定可充当法定存款准备金的标的

　　Ⅲ.规定存款准备金的计算、提存方法

　　Ⅳ.规定存款准备金的类别，一般分为两种：活期存款准备金、储蓄和定期存款准备金

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　参考答案：B

　　参考解析：存款准备金制度的基本内容：(1)规定法定存款准备率。凡商业银行吸收的存款，必须按照法定比率提留一定的准备金存人中央银行，这部分资金就是法定存款准备金。法定存款准备金占全部存款的比例就是法定存款准备金率。商业银行其余部分资金才能用于贷款或投资。(2)规定可充当法定存款准备金的标的。一般只限存人中央银行的存款。英国的传统做法允许商业银行的库存现金抵充存款准备金;法国规定银行的高流动性资产(如政府债券)也可作为存款准备金的组成部分。(3)规定存款准备金的计算、提存方法。一是确定存款类别及存款余额基础，二是确定缴存准备金的持有期。计算存款余额有的以商业银行的日平均存款余额，扣除应付未付款项后的差额作为计提准备金的基础，有的以月末或旬末、周末的存款余额扣除应付未付款项后作为计提基础。确定缴存准备金的持有期一般有两种办法：一种是同期性准备金账户制，即以结算日的当期存款余额作为计提持有期;另一种是延期性准备金账户制，即以结算期以前的一个或两个时期的存款余额作为计提持有期。(4)规定存款准备金的类别，一般分为三种：活期存款准备金、储蓄和定期存款准备金、超额准备金。有的国家还规定某些特殊的准备金，中央银行一般不计付利息，实际存款低于法定准备限额的，须在法定时限内(一般是当天)补足，否则要受处罚;超过法定准备限额的存款余额为超额准备金，中央银行给予付息并允许随时提用。

　　99[单选题] 证券交易的原则是反映证券交易宗旨的一般法则，为了保障证券交易功能的发挥，以利于证券交易的正常运行，证券交易必须遵循(　　)三个原则。

　　Ⅰ.公开Ⅱ.公平

　　Ⅲ.公正Ⅳ.可靠

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　参考答案：A

　　参考解析：证券交易的原则是反映证券交易宗旨的一般法则，为了保障证券交易功能的发挥，以利于证券交易的正常运行，证券交易必须遵循“公开、公平、公正”三个原则。

　　100[单选题] 证券公司是证券市场重要的中介机构，在证券市场的运作中发挥着重要作用，包括(　　)。

　　Ⅰ.证券公司是证券市场投融资服务的提供者

　　Ⅱ.为证券发行人和投资者提供专业化的中介服务，如证券发行和上市保荐、承销、代理证券买卖等

　　Ⅲ.证券公司还通过资产管理方式，为投资者提供证券及其他金融产品的投资管理服务等

　　Ⅳ.证券公司也是证券市场重要的机构投资者

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　参考答案：C

　　参考解析：证券公司是证券市场重要的中介机构，在证券市场的运作中发挥着重要作用。一方面，证券公司是证券市场投融资服务的提供者，为证券发行人和投资者提供专业化的中介服务，如证券发行和上市保荐、承销、代理证券买卖等;另一方面，证券公司也是证券市场重要的机构投资者。此外，证券公司还通过资产管理方式，为投资者提供证券及其他金融产品的投资管理服务等。