2018年证券从业资格证金融市场基础知识备考试题（7)_第5页

　　(71) 契约型基金与公司型基金的区别有( )。

　　Ⅰ.资金性质不同Ⅱ.投资者地位不同 Ⅲ.基金营运依据不同Ⅳ.发行规模不同

　　A: ⅠⅡ B: ⅡⅢ C: ⅠⅡⅢ D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析: 契约型基金与公司型基金的区别主要有以下三点：(1)资金的性质不同;(2) 投资者的地位不同;(3)基金的营运依据不同。

　　(72) 证券投资基金的作用有( )。

　　Ⅰ.基金为中小投资者拓宽了投资渠道 Ⅱ.基金丰富了投资者的投资方式 Ⅲ.有利于证券市场的稳定和发展 Ⅳ.有利于证券市场的国际化

　　A: ⅠⅢ B: ⅡⅢ C: ⅠⅡⅢ D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析: 证券投资基金的作用有：①基金为中小投资者拓宽了投资渠道;② 有利于证券市场的稳定和发展。

　　(73) 根据我国《证券投资基金法》的规定，基金托管人的职责有( )。

　　Ⅰ.计算并公告基金资产净值及每一基金份额资产净值 Ⅱ.按照规定召集基金份额持有人大会 Ⅲ.对基金财务会计报告出具意见 Ⅳ.安全保管基金财产

　　A: ⅠⅡ B: ⅡⅢ C: ⅡⅢⅣ D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C 解析: 略

　　(74) 按照我国《证券交易所管理办法》，以下属于证券交易所职能的有( )。

　　Ⅰ.提供证券交易的场所和设施

　　Ⅱ.接受上市申请.安排证券上市

　　Ⅲ.对会员进行监管

　　Ⅳ.制定证券法规

　　A: ⅠⅡ B: ⅡⅢ C: ⅠⅡⅢ D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析: 我国《证券交易所管理办法》第11条规定，证券交易所的职能包括：(1) 提供证券交易的场所和设施;(2)制定证券交易所的业务规则;(3)接受上市申请、安排证券上市;(4)组织、监督证券交易;(5)对会员进行监管;(6)对上市公司进行监管;(7)设立证券登记结算机构;(8)管理和公布市场信息：(9)中国证监会许可的其他职能 。证券交易所并没有立法权。所以Ⅳ选项错误.

　　(75) 从交易价格的决定特点划分，证券交易机制种类可以划分为( )。

　　Ⅰ.定期交易系统

　　Ⅱ.连续交易系统

　　Ⅲ.指令驱动系统

　　Ⅳ.报价驱动系统

　　A: ⅠⅡ B: ⅡⅢ C: ⅠⅡⅢ D: ⅢⅣ

　　答案:D

　　解析: 证券交易机制种类可以从不同角度划分。从交易时间的连续特点划分， 有定期交易系统和连续交易系统：从交易价格的决定特点划分，有指令驱动系统和报价驱动系统。故Ⅲ、Ⅳ项正确。

　　(76) 目前，在我国代办股份转让系统交易的股票有( )。

　　Ⅰ.原STAQ系统挂牌的股票

　　Ⅱ.证券交易所挂牌的股票

　　Ⅲ.原NET系统挂牌的股票

　　Ⅳ.沪、深证券交易所退市公司股票

　　A: ⅠⅡ B: ⅡⅢ C: ⅠⅢⅣ D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析: 在代办股份转让系统挂牌的公司大致可分为两类：(1)原STAO(全国证券交易自动报价系统)、NET(全国证券交易系统)挂牌公司和沪、 深证券交易所退市公司，这类公司按其资质和信息披露履行情况， 其股票采取每周集合竞价1次、3次或5次的方式进行转让;(2)

　　非上市股份有限公司的股份报价转让.目前主要是中关村科技园区高科技公司， 其股票转让主要采取协商配对和定价委托的方式进行成交.

　　(77) 基金管理人比普通投资者在风险管理方面具有的优势体现为( )。

　　Ⅰ.能较好地认识基金的性质、来源和种类

　　Ⅱ.能较准确地度量风险

　　Ⅲ.能按照自己的投资目标和风险承受能力构造有效的证券组合

　　Ⅳ.能在市场变动时及时对投资组合进行更新

　　A: ⅠⅡ B: ⅡⅢ C: ⅠⅡⅢ D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析: 基金管理人作为专业投资机构，比普通投资者在风险管理方面具有某些优势， 如能较好地认识风险的性质、来源和种类，能较准确地度量风险. 并通常能够按照自己的投资目标和风险承受能力构造有效的证券组合， 在市场变动的情况下.及时地对投资组合进行更新. 从而将基金资产风险控制在预定的范围内等。

　　(78) 我国证券业的自律性管理机构主要包括( )。

　　Ⅰ.证券业协会Ⅱ.证券交易所 Ⅲ.基金管理公司Ⅳ.证券公司

　　A: ⅠⅡ B: ⅡⅢ C: ⅠⅡⅢ D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析: 按照《证券法》的规定，我国的证券自律管理机构是证券交易所、证券业协会。根据《 证券登记结算管理办法》，我国的证券登记结算机构实行行业自律管理。

　　(79) 财政政策对股票价格影响的主要表现有( )。

　　Ⅰ.扩大财政赤字.刺激经济发展.进而影响企业利润水平和股息派发

　　Ⅱ.调节税率.影响企业盈利和股息

　　Ⅲ.提高法定存款准备金率.市场资金趋紧，影响股价

　　Ⅳ.控制国债发行量.改变证券市场的证券供应和资金需求

　　A: ⅠⅡ B: ⅡⅢ C: ⅠⅡⅣ D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C 解析: 略

　　(80) 下列属于资本市场特点的有( )。

　　Ⅰ.期限长Ⅱ.流动性较差 Ⅲ.风险大Ⅳ.收益较大

　　A: ⅠⅡ B: ⅡⅢ C: ⅠⅡⅢ D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析: 资本市场特征：(1)期限长、流动性较差。筹集的资金多用于解决中长期融资需求. 故流动性和变现性相对较弱。(2)风险大、收益较高。融资期限长，市场价格易波动， 风险大。

　　(81) 下列说法中.正确的有( )。

　　Ⅰ.根据《证券法》，向不特定对象发行的证券票面总值超过人民币5000万元的，

　　应当由承销团承销

　　Ⅱ.

　　余额包销是指证券公司在承销期结束后将售后剩余证券全部自行购人的承销方式

　　Ⅲ.全额包销是指证券公司将发行人的证券按照协议全部购人的承销方式

　　Ⅳ.证券包销是指证券公司代发行人发售证券.在承销期结束后.

　　将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　Ⅳ项证券代销是指证券公司代发行人发售证券，在承销期结束后.

　　将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式.

　　(82) 以下对契约型基金和公司型基金说法正确的是( )。

　　Ⅰ.契约型基金的投资者是基金的委托人和受益人

　　Ⅱ.公司型基金是依据基金契约建立起来的

　　Ⅲ.契约型基金的投资者是基金公司的股东

　　Ⅳ.公司型基金与契约型基金的营运依据不同

　　A: ⅠⅣ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　公司型基金是依据公司章程建立起来的，契约型基金是依据基金契约建立起来的;

　　契约型基金的投资者是基金的委托人和受益人.

　　(83) 基金管理人运用基金财产进行证券投资不得有的行为包括( )。

　　Ⅰ.一只基金持有一家上市公司的股票，其市值超过基金资产净值的10%

　　Ⅱ.同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券，超过该证券的5%

　　Ⅲ.违反基金合同关于投资范围、投资策略和投资比例等约定

　　Ⅳ.基金财产参与股票发行申购，单只基金所申报的金额超过该基金的总资产，

　　单只基金所申报的股票数量超过拟发行股票和公司本次发行股票的总量

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　基金管理人运用基金财产进行证券投资，

　　同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券.不得超过该证券的10%。

　　(84)

　　下列各项决议中.股东大会需经出席会议的股东所持表决权的2/3以上通过的有( )

　　Ⅰ.修改公司章程

　　Ⅱ.增加或减少注册资本的决议

　　Ⅲ.对发行公司债券作出决议

　　Ⅳ.公司合并、分立

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅠⅡⅣ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:B

　　解析:

　　股东大会作出决议，必须经出席会议的股东所持表决权半数通过。但是，

　　股东大会作出修改公司章程、增加或减少注册资本的决议，以及公司合并、分立、

　　解散或者变更公司形式的决议，必须经出席会议的股东所持表决权的2/3以上通过。

　　(85) 我国《证券投资基金法》规定.基金财产应当运用于下列( )资产。

　　Ⅰ.已上市股票Ⅱ.场外交易的股票

　　Ⅲ.已上市交易的债券Ⅳ.场外交易的债券

　　A: ⅠⅢ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　《基金法》规定，基金财产应当用于下列投资：(1)上市交易的股票、债券：(2)

　　国务院证券监督管理机构规定的其他证券品种。

　　(86) 以下属于非系统性风险的是( )。

　　Ⅰ.信用风险Ⅱ.经营风险

　　Ⅲ.财务风险Ⅳ.购买力风险

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析: 购买力风险属于系统性风险。

　　(87) 下列关于金融期权的说法。正确的有( )。

　　Ⅰ.金融期权交易是指以金融期货合约为对象进行的流通转让活动

　　Ⅱ.看涨期权赋予期权购买者有买入的权利

　　Ⅲ.金融期权合约是由交易双方订立的、以金融期权为标的物的标准化合约

　　Ⅳ.金融期权合约的买入者需支付期权费

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅡⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析: 金融期权交易是指以金融期权合约为对象进行的流通转让活动，所以Ⅰ项错误。

　　(88) 金融期货交易与金融现货交易相比，主要的区别是( )。

　　Ⅰ.交易对象不同Ⅱ.交易参与者不同

　　Ⅲ.交易目的不同Ⅳ.结算方式不同

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　金融期货交易与金融现货交易相比，主要的区别是交易对象不同、交易目的不同、

　　交易价格的含义不同、交易方式不同以及结算方式不同.

　　(89) 我国的债券指数包括( )。

　　Ⅰ.中证全债指数Ⅱ.上证国债指数

　　Ⅲ.上证企业债指数Ⅳ.中国债券指数

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　我国主要的债券指数有中证全债指数、上证国债指数、上证企业债指数和中国债券指数

　　.

　　(90) 发行人在确定债券期限时，要考虑的因素主要有( )。

　　Ⅰ.债券变现能力Ⅱ.筹集资金数额

　　Ⅲ.资金使用方向Ⅳ.市场利率的变化

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　债券到期期限是指债券从发行之日起至偿清本息之日止的时间，

　　也是债券发行人承诺履行合同义务的全部时间。发行人在确定债券期限时，

　　要考虑多种因素的影响，主要有：资金使用方向、市场利率变化、债券的变现能力。