2017年证券从业资格考试证券金融市场基础知识模拟试题（7完整版）_第5页

　　(66) 下列属性中.属于货币政策中介目标选择标准的有( )。

　　Ⅰ.间接性Ⅱ.可控性

　　Ⅲ.可测性Ⅳ.相关性

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析: 货币政策中介目标选择标准是：可测性、可控性、相关性。

　　(67) 下列有关可转换债券的表述，正确的有( )。

　　Ⅰ.我国的可转换公司债券的期限最短为1年

　　Ⅱ.可转换公司债券应半年或1年付息1次

　　Ⅲ.转换价格是指可转换债券转换为每股优先股份所支付的价格

　　Ⅳ.转换价格是指可转换债券转换为每股普通股份所支付的价格

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　转换价格是指可转换债券转换为每股普通股份所支付的价格。用公式表示为：转换价格

　　=可转换债券面值/转换比例。

　　(68)下列关于债券市场功能的说法，错误的有( )。

　　Ⅰ.债券市场具有融资功能.是资源有效配置的重要渠道

　　Ⅱ.债券市场为债券投资者提供了交易的场所，进而实现了价格发现功能

　　Ⅲ.社会生产衰退、资金紧缺的时候，中央银行会在债券市场上卖出债券

　　Ⅳ.社会投资过度时，资金闲置，中央银行就买入债券.回笼货币

　　V.债券市场具有宏观调控功能

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:债券市场是中央银行对金融进行宏观调控的重要场所，当社会生产衰退、

　　资金紧缺的时候，中央银行会在债券市场上买人债券，投放货币。当社会投资过度时，

　　资金闲置，中央银行就卖出债券.回笼货币，以达到紧缩信贷，减少投资，

　　平衡市场货币流通量的目的。

　　(69) 金融期货交易与普通远期交易之间的违约风险不同是由于( )引起的。

　　Ⅰ.保证金制度

　　Ⅱ.交易的监管程度不同

　　Ⅲ.金融期货交易是标准化交易.远期交易的内容可协商确定

　　Ⅳ.每日结算制度

　　A: ⅠⅣ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　金融期货交易实行保证金制度和每日结算制度，交易者均以交易所为交易对手，

　　基本不用担心交易违约.而远期交易通常不存在上述安排.

　　存在一定的交易对手违约风险。

　　(70) 国际债券同国内债券相比，具有一定的特殊性，主要表现在( )。

　　Ⅰ.资金来源广、发行规模大Ⅱ.存在利率风险

　　Ⅲ.以自由兑换货币作为计量货币Ⅳ.有国家主权保障

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　国际债券是一种跨国发行的债券，涉及两个或两个以上的国家。同国内债券相比.

　　具有一定的特殊性，包括：①资金来源广、发行规模大;②存在汇率风险;③

　　有国家主权保障;④以自由兑换货币作为计量货币，

　　发行人筹集到的资金是一种可通用的自由外汇。

　　(71) 契约型基金与公司型基金的区别有( )。

　　Ⅰ.资金性质不同Ⅱ.投资者地位不同

　　Ⅲ.基金营运依据不同Ⅳ.发行规模不同

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　契约型基金与公司型基金的区别主要有以下三点：(1)资金的性质不同;(2)

　　投资者的地位不同;(3)基金的营运依据不同。

　　(72) 证券投资基金的作用有( )。

　　Ⅰ.基金为中小投资者拓宽了投资渠道

　　Ⅱ.基金丰富了投资者的投资方式

　　Ⅲ.有利于证券市场的稳定和发展

　　Ⅳ.有利于证券市场的国际化

　　A: ⅠⅢ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　证券投资基金的作用有：①基金为中小投资者拓宽了投资渠道;②

　　有利于证券市场的稳定和发展。

　　(73) 根据我国《证券投资基金法》的规定，基金托管人的职责有( )。

　　Ⅰ.计算并公告基金资产净值及每一基金份额资产净值

　　Ⅱ.按照规定召集基金份额持有人大会

　　Ⅲ.对基金财务会计报告出具意见

　　Ⅳ.安全保管基金财产

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅡⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析: 略

　　(74) 按照我国《证券交易所管理办法》，以下属于证券交易所职能的有( )。

　　Ⅰ.提供证券交易的场所和设施Ⅱ.接受上市申请.安排证券上市

　　Ⅲ.对会员进行监管Ⅳ.制定证券法规

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　我国《证券交易所管理办法》第11条规定，证券交易所的职能包括：(1)

　　提供证券交易的场所和设施;(2)制定证券交易所的业务规则;(3)接受上市申请、

　　安排证券上市;(4)组织、监督证券交易;(5)对会员进行监管;(6)对上市公司进行监管

　　;(7)设立证券登记结算机构;(8)管理和公布市场信息：(9)中国证监会许可的其他职能

　　。证券交易所并没有立法权。所以Ⅳ选项错误.

　　(75) 从交易价格的决定特点划分，证券交易机制种类可以划分为( )。

　　Ⅰ.定期交易系统Ⅱ.连续交易系统

　　Ⅲ.指令驱动系统Ⅳ.报价驱动系统

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　证券交易机制种类可以从不同角度划分。从交易时间的连续特点划分，

　　有定期交易系统和连续交易系统：从交易价格的决定特点划分，

　　有指令驱动系统和报价驱动系统。故Ⅲ、Ⅳ项正确。

　　(76) 目前，在我国代办股份转让系统交易的股票有( )。

　　Ⅰ.原STAQ系统挂牌的股票Ⅱ.证券交易所挂牌的股票

　　Ⅲ.原NET系统挂牌的股票Ⅳ.沪、深证券交易所退市公司股票

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　在代办股份转让系统挂牌的公司大致可分为两类：(1)原STAO(

　　全国证券交易自动报价系统)、NET(全国证券交易系统)挂牌公司和沪、

　　深证券交易所退市公司，这类公司按其资质和信息披露履行情况，

　　其股票采取每周集合竞价1次、3次或5次的方式进行转让;(2)

　　非上市股份有限公司的股份报价转让.目前主要是中关村科技园区高科技公司，

　　其股票转让主要采取协商配对和定价委托的方式进行成交.

　　(77) 基金管理人比普通投资者在风险管理方面具有的优势体现为( )。

　　Ⅰ.能较好地认识基金的性质、来源和种类

　　Ⅱ.能较准确地度量风险

　　Ⅲ.能按照自己的投资目标和风险承受能力构造有效的证券组合

　　Ⅳ.能在市场变动时及时对投资组合进行更新

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　基金管理人作为专业投资机构，比普通投资者在风险管理方面具有某些优势，

　　如能较好地认识风险的性质、来源和种类，能较准确地度量风险.

　　并通常能够按照自己的投资目标和风险承受能力构造有效的证券组合，

　　在市场变动的情况下.及时地对投资组合进行更新.

　　从而将基金资产风险控制在预定的范围内等。

　　(78) 我国证券业的自律性管理机构主要包括( )。

　　Ⅰ.证券业协会Ⅱ.证券交易所

　　Ⅲ.基金管理公司Ⅳ.证券公司

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　按照《证券法》的规定，我国的证券自律管理机构是证券交易所、证券业协会。根据《

　　证券登记结算管理办法》，我国的证券登记结算机构实行行业自律管理。

　　(79) 财政政策对股票价格影响的主要表现有( )。

　　Ⅰ.扩大财政赤字.刺激经济发展.进而影响企业利润水平和股息派发

　　Ⅱ.调节税率.影响企业盈利和股息

　　Ⅲ.提高法定存款准备金率.市场资金趋紧，影响股价

　　Ⅳ.控制国债发行量.改变证券市场的证券供应和资金需求

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析: 略

　　(80) 下列属于资本市场特点的有( )。

　　Ⅰ.期限长Ⅱ.流动性较差

　　Ⅲ.风险大Ⅳ.收益较大

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　资本市场特征：(1)期限长、流动性较差。筹集的资金多用于解决中长期融资需求.

　　故流动性和变现性相对较弱。(2)风险大、收益较高。融资期限长，市场价格易波动，

　　风险大。

　　(81) 根据我国证券交易所的相关规定.集合竞价确定成交价的原则有( )。

　　Ⅰ.可实现最大成交量的价格

　　Ⅱ.使未成交量最小的申报价格

　　Ⅲ.高于该价格的买入申报与低于该价格的卖出申报全部成交的价格

　　Ⅳ.与该价格相同的买方或卖方至少有一方全部成交的价格

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅠⅢⅣ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:B

　　解析:

　　根据我国证券交易所的相关规定，集合竞价确定成交价的原则是：(1)

　　可实现最大成交量的价格;(2)

　　高于该价格的买人申报与低于该价格的卖出申报全部成交的价格;(3)

　　与该价格相同的买方或卖方至少有一方全部成交的价格。

　　(82) 中央银行的货币政策对股票价格有直接的影响.其手段包括( )。

　　Ⅰ.存款准备金制度Ⅱ.调节税率

　　Ⅲ.发行国债Ⅳ.再贴现政策、公开市场业务

　　A: ⅠⅣ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析: 略

　　(83) 下列关于债券交易报价说法错误的有( )。

　　Ⅰ.在净价交易的情况下。成交价格与债券的应计利息是分解的.价格随行就市

　　Ⅱ.目前，国债交易采用全价交易

　　Ⅲ.上海证券交易所目前公司债券的现货交易采用净价交易

　　Ⅳ.在申报价格最小变动单位方面，上海证券交易所基金、权证交易为0.005

　　元人民币

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅣ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:B

　　解析:

　　根据财政部、中国人民银行和中国证监会《关于试行国债净价交易有关事宜的通知》，

　　从2002年3月25日开始，国债交易采用净价交易。故Ⅱ项说法错误。《

　　上海证券交易所规则》规定，基金、权证交易为0.001元人民币。故Ⅳ项说法错误.Ⅰ

　　、Ⅲ项均符合债券交易报价的有关规定。

　　(84) 欧洲债券的描述正确的是( )。

　　Ⅰ.欧洲债券票面使用的货币一般是可自由兑换的货币

　　Ⅱ.由于它不以发行市场所在国的货币为面值，故也称无国籍债券

　　Ⅲ.债券发行者、债券发行地点和债券面值所使用的货币可以分别属于不同的国家

　　Ⅳ.欧洲债券在法律上所受的限制比外国债券宽松得多.它不需要官方主管机构的批准

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析: 略

　　(85) 下列表述正确的有( )。

　　Ⅰ.当大多数投资者对股市持观望态度时.市场交易量就会减少

　　Ⅱ.当大多数投资者对股市持观望态度时.市场交易量就会增加

　　Ⅲ.当大多数投资者对股市持观望态度时.股价往往呈现盘整格局

　　Ⅳ.当大多数投资者对股市持观望态度时.股价往往呈现上涨趋势

　　A: ⅠⅢ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅣ

　　D: ⅡⅣ

　　答案:A

　　解析: 略

　　(86) 对证券投资基金的特点认识正确的有( )。

　　Ⅰ.基金是将零散的资金汇集起来，交给专业机构投资于各种金融工具.

　　以谋取资产的增值

　　Ⅱ.以科学的投资组合降低风险、提高收益

　　Ⅲ.基金实行专业理财制度，由受过专门训练、

　　具有比较丰富的证券投资经验的专业人士制定投资策略和投资组合的方案

　　Ⅳ.证券投资基金拥有大量的资金.可以帮助政府稳定市场

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ分别反映了证券投资基金集合投资、分散风险、专业理财的特点。

　　(87) 关于封闭式基金，下列描述正确的有( )。

　　Ⅰ.经核准的基金份额总额在基金合同期限内固定不变

　　Ⅱ.基金份额持有人可以申请赎回基金

　　Ⅲ.在封闭期内不能追加认购

　　Ⅳ.投资者只能通过证券经纪商在二级市场上进行基金买卖

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　封闭式基金是指经核准的基金份额总额在基金合同期限内固定不变.

　　基金份额可以在依法设立的证券交易场所交易，但基金份额持有人不得申请赎回的基金

　　。由于封闭式基金在封闭期内不能追加认购或赎回，

　　投资者只能通过证券经纪商在二级市场上进行基金的买卖。

　　(88) 信用违约互换(CDS)交易的危险来自( )。

　　Ⅰ.具有较高的杠杆性

　　Ⅱ.由于信用保护的买方并不需要真正持有作为参考的信用工具，

　　因此特定信用工具可能同时在多起交易中被当作CDS的参考，

　　有可能极大地放大风险敞口总额，在发生危机时，市场往往恐慌性高估涉险金额

　　Ⅲ.信用违约互换过快的增长速度

　　Ⅳ.由于场外市场缺乏充分的信息披露和监管，

　　交易者并不清楚自己的交易对手卷入了多少此类交易，因此，在危机期间，

　　每起信用事件的发生都会引起市场参与者的相互猜疑，

　　担心自己的交易对手因此倒下从而使自己的敞口头寸失去着落

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析: 略

　　(89) 中小企业板块在交易和监管制度有别于三板市场的特别安排的有( )。

　　Ⅰ.完善上市监管制度Ⅱ.完善交易异常波动停牌制度

　　Ⅲ.完善收盘价的确定方式Ⅳ.完善开盘集合竞价制度

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　中小企业板块属于证券交易所市场，而三板市场又称代办股份转让系统，

　　属于场外交易市场。Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　四项均属于证券交易所市场所特有的交易和监管制度安排，是场外交易市场所不具有的。

　　(90) 证券市场的基本功能包括( )。

　　Ⅰ.资本配置功能Ⅱ.资本定价功能

　　Ⅲ.投资功能Ⅳ.融资功能

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　证券市场综合反映国民经济运行的各个维度，被称为国民经济的“晴雨表”，

　　客观上为观察和监控经济运行提供了直观的指标，它的基本功能包括：(1)

　　筹资一投资功能;(2)资本定价功能;(3)资本配置功能。