2019年税务师考试《财务与会计》精选试题及解析（4）_第3页

答案与解析

一、单项选择题

1.

【答案】A

【解析】营运资金是指流动资产减去流动负债后的余额。

2.

【答案】C

【解析】营运资金一般具有如下特点：(1)营运资金的来源具有多样性;(2)营运资金的数量具有波动性;(3)营运资金的周转具有短期性;(4)营运资金的实物形态具有变动性和易变现性。因此，选择选项C。

3.

【答案】D

【解析】流动资产的投资策略分为紧缩的流动资产投资策略和宽松的流动资产投资策略两种。宽松的流动资产投资策略的特点：(1)维持高水平的流动资产与销售收入比率;(2)较小的财务与经营风险;(3)提高企业的资金成本，降低企业的收益水平。

4.

【答案】B

【解析】在紧缩的流动资产投资策略下，企业维持低水平的流动资产与销售收入比率。

5.

【答案】B

【解析】激进融资策略观念下，通常使用更多的短期融资。短期融资方式通常比长期融资方式具有更低的成本。然而，过多地使用短期融资会导致较低的流动比率和较高的流动性风险。

6.

【答案】B

【解析】交易性动机是指企业为了满足日常生产经营的需要而持有现金，所以本题为交易性动机。

7.

【答案】D

【解析】企业内部现金管理制度包括专人管理制度、现金登记制度、内部审计制度。

8.

【答案】C

9.

【答案】B

【解析】如果要减少现金周转期，可以从以下方面着手：加快制造与销售产成品来减少存货周转期;加快应收账款的回收来减少应收账款周转期;减缓支付应付账款来延长应付账款周转期。

10.

【答案】B

【解析】现金周转期=存货周转期+应收账款周转期-应付账款周转期。

11.

【答案】A

【解析】现金周转期=经营周期-应付账款周转期=250-100=150(天)。

12.

【答案】A

【解析】应收账款的机会成本=500/360×30×12%=5(万元)。

13.

【答案】B

【解析】应收账款占用资金的应计利息(即机会成本)=全年销售额/360×平均收现期×变动成本率×资本成本=1440/360×60×(1-40%)×10%=14.4(万元)。

14.

【答案】B

【解析】因为在第20天付款，所以，可以享受1%的现金折扣，即实际支付给A公司的货款=300×(1-1%)=297(万元)。

15.

【答案】A

【解析】常设采购机构的基本开支属于固定订货成本，和订货次数及订货批量无关，属于决策无关成本;采购员的差旅费与订货次数相关，属于变动订货成本;存货占用资金应计利息和存货的保险费与存货储存数量有关，属于变动储存成本，均属于决策相关成本。

16.

【答案】A

【解析】取得成本=订货成本+购置成本，因此选项A的表述不正确。

17.

【答案】B

18.

【答案】C

19.

【答案】C

【解析】在加息法付息的条件下，实际利率大约相当于名义利率的2倍。

20.

【答案】A

【解析】贴现法又称折价法，是指银行向企业发放贷款时，先从本金中扣除利息部分，到期时借款企业偿还全部贷款本金的一种利息支付方法。在这种利息支付方式下，企业可以利用的贷款只是本金减去利息部分后的差额，因此，贷款的实际利率要高于名义利率。

21.

【答案】C

【解析】放弃现金折扣的信用成本率=[2%/(1-2%)]×[360/(50-10)]=18.37%。

二、多项选择题

1.

【答案】BC

【解析】流动负债又称短期负债，具有成本低、偿还期短的特点。

2.

【答案】ABC

【解析】紧缩的流动资产投资策略可以节约流动资产的持有成本，例如节约持有资金的机会成本。但与此同时可能伴随着更高的风险，这些风险表现为更紧的应收账款信用政策和较低的存货占用水平，以及缺乏现金用于偿还应付账款，等等。所以选项A、B、C为正确答案。

3.

【答案】BD

【解析】波动性流动资产=140-50=90(万元)，大于短期融资60万元，所以应为保守融资策略，该策略的特点是：收益和风险均较低。

4.

【答案】BCDE

【解析】交易性动机是指企业持有现金是为了满足日常生产经营的需要，企业在生产经营过程中需要购买原材料，支付各种成本费用，为了满足这种要求，企业应持有一定数量的现金。

5.

【答案】ABC

【解析】现金预算管理主要包括：现金收入管理、现金支出管理、现金余额管理等内容。

6.

【答案】ABD

【解析】持有现金的总成本=持有成本+转换成本=现金持有量/2×有价证券的报酬率+全年现金需求总量/现金持有量×一次的转换成本，根据这个公式，可以看出选项A、B、D会影响持有现金的总成本。

7.

【答案】ABCE

【解析】本题考核的是现金的支出管理。现金支出管理的主要任务是尽可能延缓现金的支出时间。在不损害企业信誉的条件下，现金支出管理的措施有：(1)使用现金浮游量;(2)推迟应付款的支付;(3)改进员工工资支付模式;(4)争取现金流出与现金流入同步;(5)使用零余额账户。享受信用折扣，也就是提前支付货款获得支付款的减少，不能减缓企业支付现金的时间。

8.

【答案】AB

【解析】由于应收账款的存在，一方面增加企业的收入，另一方面会使企业产生费用，所以，管理应收账款的目标为：在适当利用赊销增加企业产品的市场占有率的条件下控制应收账款的余额;加快应收账款的周转速度。

9.

【答案】ABCD

【解析】应收账款占用资金的应计利息(即机会成本)=应收账款占用资金×资本成本=应收账款平均余额×变动成本率×资本成本=日销售额×平均收现期×变动成本率×资本成本=全年销售额/360×平均收现期×变动成本率×资本成本;应收账款平均余额=日销售额×平均收现期;应收账款占用资金=应收账款平均余额×变动成本率;应收账款的坏账成本=赊销额×预计坏账损失率。选项A、B、C、D正确。

10.

【答案】ACDE

【解析】信用政策包括信用标准、信用条件和收账政策。信用标准是企业用来衡量客户是否有资格享受商业信用所具备的基本条件。

11.

【答案】ABCD

【解析】“5C”信用评价系统具体包括品质、能力、资本、抵押、条件。

12.

【答案】DE

【解析】应收账款的平均收现期=50%×10+30%×20+20%×30=17(天)，应收账款平均余额=3600/360×17=170(万元)，应收账款占用资金=170×60%=102(万元)，应收账款机会成本=102×8%=8.16(万元)。所以，选项D、E正确。

13.

【答案】BCD

【解析】存货管理目标有：合理确定存货量，在保证生产的前提下尽量减少存货;加强存货的日常控制，加快存货的周转速度。

14.

【答案】ABCD

【解析】与存货有关的成本主要有取得成本、储存成本和缺货成本。其中取得成本又分为订货成本和购置成本。

15.

【答案】BCDE

【解析】储存成本分为固定成本和变动成本。固定成本与存货数量的多少无关，如仓库折旧、仓库职工的固定工资等;变动成本与存货的数量有关，如存货资金的应计利息、存货的破损和变质损失、存货的保险费用等。

16.

【答案】ADE