2021年初级银行从业资格证风险管理练习题（十四）_第3页

　　一、单项选择题

　　1.A [解析]风险价值是指在一定的持有期和给定的置信水平下,利率、汇率等市场风险要素发生变化时可能对某项资金头寸、资产组合或机构造成的潜在的最大损失。在持有期为1天、置信水平为97%的情况下,若计算的风险价值为3万元,则表明该银行的资产组合在1天中的损失有97%的可能性不会超过3万元。

　　2.C [解析]按照履约方式,期权可以分为美式期权和欧式期权两类,所以 D 项正确,C项错误。美式期权买方可在任意时点要求卖方买入特定数量的某种交易标的物;在欧式期权中,期权的买方在到期日前不得要求卖方履行期权合约,仅能在到期当天要求期权卖方履行合约,所以 A、B项正确。

　　3.B [解析]即期外汇交易是外汇交易中最基本的交易,可以满足客户对不同货币的需求。

　　4.B [解析]A 项中考察信用风险与市场风险的区别,就我国目前商业银行的发展现状而言,信用风险是其所面临的最大的最主要的风险种类之一,所以 A 项正确;市场风险存在于银行的交易和非交易业务中,所以 B项错误;市场风险可分为利率风险、汇率风险、股票价格风险、商品价格风险,所以 C项正确;市场风险的存在是由于市场价格的不利变动而导致的,所以 D项正确。

　　5.D [解析]收益率曲线的形状反映了长短收益率之间的关系,它是市场对当前经济状况的判断,对未来经济走势的预测,所以 A 项正确;收益率曲线通常表现为四种形态:正向、反向、水平、波动收益率曲线,所以 B项正确;正收益率曲线投资期限越长,收益率越高,其流动性较差,所以 C项正确;反收益率曲线表示投资期限越长,收益率越低,所以 D项错误。

　　6.D [解析]国际会计准则委员会将公允价值定义为:“公允价值为交易双方在公平交易中可接受的资产或债权价值”,所以 A 项正确;市场价值是指在评估基准日,买卖双方在自愿的情况下通过公平交易资产所获得的资产的预期价值,所以 B项正确;与市场价值相比,公允价值的定义更广、更概括,所以 C项正确;在大多数情况下,市场价值可以代表公允价值,所以 D项不正确。

　　7.C [解析]累计总敞口头寸等于所有外币的多头与空头的总和,所以 A 项正确;总敞口头寸反映的是整个货币组合的外汇风险,所以 B项正确;短边法计算的总敞口头寸等于净多头头寸之和与净空头头寸之和之中的较大值,所以 D 项正确;净总敞口头寸等于所有外币多头总额与空头总额之差,所以 C项不正确。

　　8.C [解析]单币种敞口头寸=即期资产-即期负债+远期买入-远期卖出+期权敞口头寸+其他=1100-500+300-400+100=600,如果某种外汇的敞口头寸为正值,则说明机构在该币种上处于多头。

　　9.D [解析]根据《商业银行资本管理办法(实行)》,内部评级法分为初级法和高级法。采用高级法的银行应该估计违约概率、违约损失率、违约风险暴露和有限。对于 售类风险暴露,不区分初级法和高级法,即银行都要自行估计违约概率、违约损失率和违约风险暴露。

　　10.C [解析]头寸拆分的原理是从现金流的角度来看待一个产品。

　　11.A [解析]从保护存款人利益和增强银行体系安全性的角度出发,银行资本的核功能是吸收损失,一是在银行清算条件下吸收损失,其功能是为高级债权人和存款人提供保护;二是在持续经营条件下吸收损失,体现为随时用来弥补银行经营过程中发生的损失。

　　12.C [解析]风险的定义主要有以下三种:风险是未来结果的不确定性;风险是损失的可能性;风险是未来结果对期望的偏离,所以 C项正确。风险与损失大小、分布有密切关系,但绝不等于损失本身,所以 A、B、D项错误。

　　13.D [解析]健全的风险管理体系具有的功能包括自觉管理、微观管理、系统管理、动态管理等功能。

　　14.B [解析]风险评估主要包括两个方面的内容:①对全风险管理框架的评估,其中主要是对公司治理、风险政策流程和限额以及信息系统的评估;②实质性风险评估,对银行面临的所有实质性风险进行全评估。

　　15.A [解析]绝对收益=期末的资产价值总额-期初投入的资金总额=11000-10000=1000(元)。

　　16.C [解析]商业银行风险管理理论的四种管理模式包括资产风险管理模式、负债风险管理模式、资产负债风险管理模式、全风险管理模式。

　　17.B [解析]20世纪60年代以前,商业银行的风 险 管 理 偏 重 于 资 产 业 务 的 风险管理。商业银行极为重视对资产业务的风险管理,通过加强资产分散化、抵押、项目调查、严格审批制度、减少信用放款等各种措施和手段来减少、防范资产业务损失的发生。

　　18.D [解析]压力情景可以基于历史情景设置,或者通过专判断的形式设置虚拟情景,也可以设置历史情景和虚拟情景相结合的混合情景。无论采取哪种方法设置,压力情景应充分体现银行的经营和风险的特征。

　　19.D [解析]风险分散就是对于由相互独立的多种资产组成的资产组合,使这一组合中发生风险损失的部分能够得到其他未发生损失的部分的补偿。

　　20.B [解析]风险计量是全风险管理、资本监管和经济资本配置得以有效实施的基础。

　　二、多项选择题

　　1.ABCDE [解析]目前,我国对于商业银行流动性监管采用四项主要指标,即流动性覆盖率、净稳定资金比例、存贷比和流动性比例。流动性缺口率属于流动性风险监测参考指标。

　　2.ABCDE [解析]管理和维护声誉需要商业银行综合考虑内、外部风险因素。有效的声誉风险管理体系应当重点强调以下内容:①明确商业银行的战略愿景和价值理念;②有明确记载的声誉风险管理政策和流程;③深入理解不同利益持有者(如股东、员工、客户、监管机构、社会公众等)对自身的期望值;④培养开放、互信、互助的机构文化;⑤建立强大的、动态的风险管理系统,有能力提供风险事件的早期预警;⑥努力建设学习型组织,有能力在出现问题时及时纠正;⑦建立公平的奖惩机制,支持发展目标和股东价值的实现;⑧利用自身的价值理念、道德规范影响合作伙伴、供应商和客户;⑨建立公开、

　　诚恳的内外部交流机制,尽量满足不同利益持有者的要求;⑩有明确记载的危机处理/决策流程。

　　3.ABDE [解析]董事会和高级管理层负责制定商业银行的声誉风险管理政策和操作流程,并在其直接领导下,独立设置声誉风险管理职能,负责识别、评估、监测、控制声誉风险。

　　4.ABCD [解析]声誉风险管理部门可以采取事先调查等方法,了解典型客户或公众对商业银行经营管理活动中的可能变化持何种态度,以尽量准确预测此类变化可能产生的积极或消极结果。商业银行通常需要作出预先评估的声誉风险事件包括:市场对商业银行的盈利预期;商业银行改革/重组的成本/收益;监管机构责令整改的不利信息/事件;影响客户或公众的政策性变化等。

　　5.ACDE [解析]商业银行面临的外部风险包括行业风险、竞争对手风险、客户风险、品牌风险、技术风险、项目风险、其他外部风险。

　　6.AC [解析]按照《商业银行资本管理办法(试行)》的要求,专业贷款的风险加权资产计量可以有两种选择:一种是采用内部评级法,另一种是采用监管映射法。

　　7.AD [解析]监管部门监督检查与市场约束构成商业银行有效管理控制风险的外部保障。

　　8.ABC [解析]银行业监督管理机构对银行业实施监督管理,应当遵循依法、公开、公正和效率四项基本原则。公开原则是指监管活动除法律规定需要保密的以外,应当具有适当的透明度。公开主要有三个方面的内容:①监管立法和政策标准公开;②监管执法和行为标准公开;③行政复议的依据、标准、程序公开。

　　9.BDE [解析]风险监管核指标主要分为风险水平类指标、风险迁徙类指标、风险抵补类指标。风险抵补类指标用以衡量商业银行抵补风险损失的能力,包括盈利能力、准备金充足程度和资本充足程度三个方面,故 B、D、E项正确。A 项属于风险水平类指标,C项属于风险迁徙类指标。

　　10.ACDE [解析]风险评级应当遵循全性、系统性、持续性和审慎性原则。

　　三、判断题

　　1.B [解析]威廉 · 夏普的资产资本定价模 型 于 华 尔 街 的 第 一 次 数 学 革 命 中提出。

　　2.B [解析]商业银行风险管理的主要策略是风险分散、风险对冲、风险转移、风险规避、风险补偿。

　　3.A [解析]商业银行管理战略是商业银行在综合分析外部环境、内部管理状况

　　以及同业比较的基础上,提出的一整套中长期发展目标以及为实现这些目标所采取的行动方案。商业银行管理战略是商业银行前进、发展的航标灯,指引商业银行的前进方向以及如何到达目的地。因此,商业银行管理战略的重要性非同寻常,商业银行应定期研究、制定或修正管理战略。

　　4.B [解析]董事会是 商 业 银 行 的 最 高 风 险 管 理/决 策 机 构,确 保 商 业 银 行 有效识别、计量、监测和控制各项业务所承担的各种风险,并承担商业银行风险管理的最终责任。监事会对股东大会负责,从事商业银行内部尽职监督、财务监督、内部 控制监督等监察工作。

　　5.B [解析]集团内部企业之间存在的大量资产重组、并购以及债务重组属于横向多元化集团的关联交易。