2019年证券从业资格考试金融市场基础知识专项单选练习题（十三）

　　(1) 开放式基金的利润分配应当采用( )方式。

　　A: 分配现金

　　B: 分配基金份额

　　C: 分配股票

　　D: 分配债券

　　答案:A

　　解析: 开放式基金的利润分配应当采用分配现金方式。

　　(2) 结算所是以每种期货合约在交易日收盘前规定时间内的( )成交价作为当日结算价。

　　A: 平均

　　B: 最高

　　C: 最低

　　D: 最末

　　答案:A

　　解析:

　　结算所实行无负债的每日结算制度，又称逐日盯市制度，就是以每种期货合约在交易日收盘前规定时间内的平均成交价作为当日结算价，与每笔交易成交时的价格作对照，计算每个结算所会员账户的浮动盈亏，进行随市清算。

　　(3) 国际开发机构人民币债券在( )发行。

　　A: 亚洲市场

　　B: 中国境内

　　C: 日本以外的亚洲市场

　　D: 全球

　　答案:B

　　解析:

　　国际开发机构人民币债券是指国际开发机构依法在中国境内发行的、约定在一定期限内还本付息的、以人民币计价的债券。

2019年证券从业资格考试《证券市场法律法规》在线题库	抢先试用
2019年证券从业资格考试《金融市场基础知识》在线题库	抢先试用

　　更多2019年证券从业资格考试备考资料、讲义学习、考前冲刺资料，加入证券从业资格证学习群：1018359976    ，更有老师答疑解惑！

　　(4) 下列关于债券票面要素的说法，正确的是( )。

　　A: 为了弥补自己临时性资金周转之短缺，债务人可以发行中长期债券

　　B: 当未来市场利率趋于下降时，应选择发行期限较长的债券

　　C: 一般来说，期限较长的债券，流动性差，风险相对较大，票面利率应该定得高一些

　　D: 流通市场发达，债券容易变现，长期债券不能被投资者接受

　　答案:C

　　解析:

　　发行人在确定债券期限时，要考虑多种因素的影响，主要有：①资金使用方向;②市场利率变化;③债券变现能力。债券票面利率与债券的期限有关：一般来说，期限较长的债券，流动性差，风险相对较大，票面利率应该定得高一些;而期限较短的债券，流动性强，风险相对较小，票面利率就可以定得低一些。不过，债券票面利率与期限的关系较复杂，它们还受其他因素的影响，所__________以有时也能见到短期债券票面利率高而长期债券票面利率低的现象。

　　(5) 下列说法错误的是( )。

　　A: 注册制要求发行人提供关于证券发行本身以及和证券发行有关的一切信息

　　B:发行人不仅要完全公开有关信息，不得有重大遗漏，并且要对所提供信息的真实性、完整性和可靠性承担法律责任

　　C: 证券发行注册制度实行公开管理制度，实质上是一种发行公司的财务公布制度

　　D:实行证券发行注册制可以向投资者提供证券发行的有关资料，并保证发行的证券资质优良、价格适当

　　答案:D

　　解析:

　　选项D，实行证券发行注册制可以向投资者提供证券发行的有关资料，但无法保证发行的证券资质优良、价格适当。

　　(6) 国有股权行政管理的专职机构是( )。

　　A: 国务院

　　B: 财政部

　　C: 国有资产管理部门

　　D: 中国人民银行

　　答案:C

　　解析:

　　国家股是国有股权的一个组成部分(国有股权的另一组成部分是国有法人股)。国有资产管理部门是国有股权行政管理的专职机构。

　　(7) 在( )，我国停止发行国债。

　　A: 20世纪60年代和70年代

　　B: 20世纪50年代和60年代

　　C: 20世纪50年代和70年代

　　D: 20世纪70年代和80年代

　　答案:A

　　解析:

　　我国进入第一个“五年计划”建设时期以后，为了加速国家经济建设，中央人民政府决定于1954年开始连续发行建设公债，一共发行了5次，发行对象是社会各阶层人士。在60年代和70年代，我国停止发行国债。

　　(8)((2011年地方政府自行发债试点办法》规定，债券的期限结构为3年债券发行额和5年债券发行额分别占发债规模的( )。

　　A: 20%和80%

　　B: 40%和60%

　　C: 50%和50%

　　D: 60%和40%

　　答案:C

　　解析:

　　试点省(市)发行的政府债券为记账式固定利率附息债券，期限分为3年和5年，期限结构为3年债券发行额和5年债券发行额，分别占国务院批准的发债规模的50%。

　　(9) 一国借款人在国际证券市场上以外国货币为面值，向外国投资者发行的债券是( )。

　　A: 国际债券

　　B: 亚洲债券

　　C: 外国债券

　　D: 欧洲债券

　　答案:A

　　解析:

　　国际债券是指一国借款人在国际证券市场上以外国货币为面值，向外国投资者发行的债券。亚洲债券是指用亚洲国家货币定值，并在亚洲市场发行和交易的债券。外国债券是指某一国借款人在本国以外的某一国家发行以该国货币为面值的债券。欧洲债券是指借款人在本国境外市场发行的、不以发行市场所在国货币为面值的国际债券。故选A。

　　(10) 2001年9月，我国第一只开放式基金( )的诞生。

　　A: 基金开元

　　B: 基金金泰

　　C: 招商安泰

　　D: 华安创新

　　答案:D

　　解析: 2001年9月，我国第一只开放式基金——华安创新诞生，使我国基金业发展实现了从封闭式基金到开放式基金的历史性跨越。

　　(11) 关于中国银行业监督管理委员会，下列表述正确的是( )。

　　A: 统一监督管理在我国境内设立的银行业金融机构

　　B: 直接执行货币政策

　　C: 隶属于中国人民银行

　　D: 金融资产管理公司不属于其监管的范围

　　答案:A

　　解析:

　　中国银行业监督管理委员会为国务院直属正部级事业单位，根据授权，统一监督管理银行、金融资产公司、信托投资公司及其他存款类金融机构，全系统参照公务员法管理。

　　(12) 某投资者于某年10月17日在沪市买入2手X国债(该国债的起息日是6月14日，按年付息，票面利率为11.83%)，成交价132.75元;次年1月6日卖出，成交价130.26元。然后，于2月2日在深市买人y股票(属于A股)500股，成交价10.92元;2月18日卖出，成交价11.52元。假设经纪人不收委托手续费，对国债交易佣金的收费为成交金额的0.2%，对股票交易佣金的收费为成交金额的2.8%0，买入X国债的实际付出是( )元。

　　A: 2736.68

　　B: 2737.68

　　C: 2738.38

　　D: 2739.38

　　答案:B

　　解析:

　　①净价交易额=成交张数×成交价=2×10×132.75=2655(元);②(6月14日～10月17日)持有天数=17+31+31+30+17=126(天);应计利息额=债券面值×票面利率÷365×持有天数=2×1 000×11.83%÷365×126=81.68(元);③买入国债的交易总额=净价交易额+应计利息=2655+81.68=2736.68(元);④佣金=2736.68×0.2%0=0.547(元)，按1元收取;⑤买入国债的实际付出为2736.68+1=2737.68(元)。

　　(13)交易者之所以买入看涨期权，是因为他预期基础金融工具的价格在合约期限内将会( )。

　　A: 难以判断

　　B: 不变

　　C: 下跌

　　D: 上涨

　　答案:D

　　解析:

　　交易者之所以买入看涨期权，是因为他预期基础金融工具的价格在合约期限内将会上涨。如果判断正确，按协定价买入该项金融工具并以市价卖出，则可赚取市价与协定价之间的差额;如果判断失误，则放弃行权，仅损失期权费。

　　(14) 债券的( )是指债券持有人的收益相对稳定，不随发行者经营收益的变动而变动，并且可按期收回本金。

　　A: 偿还性

　　B: 风险性

　　C: 安全性

　　D: 收益性

　　答案:C

　　解析:

　　债券的安全性是指债券持有人的收益相对稳定，不随发行者经营收益的变动而变动，并且可按期收回本金。

　　(15) 融资方通过境内SPV在境内市场融资称为( )。

　　A: 境内资产证券化

　　B: 信贷资产证券化

　　C: 未来收益证券化

　　D: 债券组合证券化

　　答案:A

　　解析: 融资方通过境内SPV在境内市场融资则称为境内资产证券化。

　　(16) 实际上，大多数公司的清算价格总是( )账面价值。

　　A: 低于

　　B: 等于

　　C: 高于

　　D: 无关于

　　答案:A

　　解析:

　　从理论上讲，股票的清算价值应与账面价值一致，实际上并非如此。只有当清算时的资产实际出售额与财务报表上反映的账面价值一致时，每一股的清算价值才会和账面价值一致。但在公司清算时，其资产往往只能压低价格出售，再加上必要的清算费用，所以，大多数公司的实际清算价值低于其账面价值。本题最佳答案为选项A。

　　(17) 我国有关法律规定，公司缴纳所得税后的利润，按照( )顺序分配。

　　A: 弥补亏损，提取法定公积金，提取法定公益金，提取任意公积金

　　B: 弥补亏损提取法定公益金，提取法定公积金，提取任意公积金

　　C: 提取法定公益金，弥补亏损，提取法定公积金，提取任意公积金

　　D: 提取法定公益金，弥补亏损，提取任意公积金，提取法定公积金

　　答案:A

　　解析:

　　我国有关法律规定，公司缴纳所得税后的利润，在支付普通股票的股利之前，应按如下顺序分配：弥补亏损，提取法定公积金，提取法定公益金，提取任意公积金。可见，普通股股东能否分到股息和红利以及分得多少，取决于公司的税后利润多少以及公司未来发展的需要。故选A。

　　(18) 直接投资业务的合规要求不包括( )。

　　A: 管理人员不得在证券公司领取报酬

　　B: 建立健全独立的投资决策机制

　　C: 建立投资决策的回避机制

　　D: 可以对外提供担保

　　答案:D

　　解析:

　　直接投资业务的合规要求包括：①管理人员和从业人员不得在证券公司领取报酬;②建立健全独立的投资决策机制;③建立投资决策回避制度;④资金投向不得违背国家宏观政策和产业政策;⑤不得对外提供担保;⑥建立健全风险控制制度，加强风险管理，有效控制和防范项目运作风险;⑦通过直投子公司网站公开披露公司信息;⑧建立健全文档管理制度;⑨坚持市场化运作原则，引进专业人才，建立专业团队，树立品牌意识，促进合理竞争。

　　(19) 各承销商包销的企业债券金额原则上不能超过其上年末净资产的( )。

　　A: 1/2

　　B: 1/3

　　C: 2/3

　　D: 1/4

　　答案:B

　　解析: 各承销商包销的企业债券金额原则上不得超过其上年末净资产的1/3。

　　(20)股份有限公司性质的证券公司，累计发行的债券总额不得超过公司净资产额的比例为( )。

　　A: 20%

　　B: 30%

　　C: 40%

　　D: 70%

　　答案:C

　　解析:

　　证券公司如属于《公司法》界定的股份有限公司和有限责任公司，则根据《证券法》的规定，其累计发行的债券总额不得超过公司净资产额的40%。在此限定规模内，具体的发行规模由发行人根据其资金使用计划和财务状况自行确定。