2018年证劵从业资格考试金融市场基础知识章节复习试题（5）_第2页

　　6.封闭式基金上市交易应符合的条件有(　)。

　　Ⅰ.基金份额总额达到核准规模的80%以上

　　Ⅱ.基金合同期限为2年以上

　　Ⅲ.基金募集金额不得低于2亿元人民币

　　Ⅳ.基金份额持有人不少于1000人

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正确答案』D

　　『答案解析』基金合同期限为5年以上，Ⅱ的说法有误。

　　7.将基金分为债券基金、股票基金、货币市场基金、衍生证券投资基金的依据是(　)。

　　A.基金的投资标的

　　B.基金的存续期限

　　C.基金的资产配置

　　D.基金的募集方式

　　『正确答案』A

　　『答案解析』本题考查证券投资基金的分类方法。按基金的投资标的划分，基金分为债券基金、股票基金、货币市场基金、衍生证券投资基金。

　　8.在我国，根据《证券投资基金运作管理办法》的规定，(　)以上的基金资产投资于股票的，为股票基金。

　　A.50%

　　B.60%

　　C.80%

　　D.90%

　　『正确答案』C

　　『答案解析』本题考查证券投资基金的分类方法。在我国，根据《证券投资基金运作管理办法》的规定，80%以上的基金资产投资于股票的，为股票基金。

　　9.投资债券基金主要面临的风险包括(　)。

　　Ⅰ.利率风险

　　Ⅱ.汇率风险

　　Ⅲ.流动性风险

　　Ⅳ.信用风险

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正确答案』D

　　『答案解析』投资债券基金主要面临三类风险：一是利率风险，即银行利率下降时，债券基金在获得利息收入之外，还能获得一定的价差收益，而银行利率上升时，债券价格必然下降。二是信用风险，即如果企业债券本身信用状况恶化，企业债、公司债等信用类债券与无信用风险类债券的利差将扩大，信用类债券的价格有可能下跌。三是流动性风险，债券基金的流动性风险主要表现为“集中赎回”，但目前出现这种情况的可能性不大。

　　10.可以作为货币市场基金的投资对象的有(　)。

　　Ⅰ.银行短期存款

　　Ⅱ.国库券

　　Ⅲ.公司短期债券

　　Ⅳ.银行承兑票据

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正确答案』A

　　『答案解析』本题考查证券投资基金的分类方法。货币市场基金是以货币市场工具为投资对象的一种基金，其投资对象期限较短，一般在1年以内，包括银行短期存款、国库券、公司短期债券、银行承兑票据及商业票据等货币市场工具。

　　11.按照中国证监会发布的《货币市场基金管理暂行办法》以及其他有关规定，下列可以作为目前我国货币市场基金能够进行投资的金融工具的有(　)。

　　Ⅰ.1年以内(含1年)的银行定期存款、大额存单

　　Ⅱ.剩余期限在397天以内(含397天)的债券

　　Ⅲ.现金

　　Ⅳ.剩余期限在397天以内(含397天)的资产支持证券

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　『正确答案』A

　　『答案解析』本题考查证券投资基金的分类方法。

　　12.货币市场基金的投资组合应当符合的规定有(　)。

　　Ⅰ.投资于同一公司发行的短期企业债券的比例，不得超过基金资产净值的10%

　　Ⅱ.存放在具有基金托管资格的同一商业银行的存款，不得超过基金资产净值的30%

　　Ⅲ.存放在不具有基金托管资格的同一商业银行的存款，不得超过基金资产净值的20%

　　Ⅳ.在全国银行间债券市场债券正回购的资金余额不得超过基金资产净值的40%

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　『正确答案』D

　　『答案解析』本题考查证券投资基金的分类方法。存放在不具有基金托管资格的同一商业银行的存款，不得超过基金资产净值的5%。

　　13.将基金分为偏股型基金、偏债型基金、股债平衡型基金、灵活配置型基金的依据是(　)。

　　A.基金的资产配置

　　B.基金的投资理念

　　C.基金的募集方式

　　D.基金的投资标的

　　『正确答案』A

　　『答案解析』本题考查证券投资基金的分类方法。按基金的资产配置划分，可分为偏股型基金、偏债型基金、股债平衡型基金、灵活配置型基金等。

　　14.指数基金的优势有(　)。

　　Ⅰ.费用低廉

　　Ⅱ.风险较小

　　Ⅲ.在以机构投资者为主的市场中，指数基金可获得市场平均收益率，可以为股票投资者提供比较稳定的投资回报

　　Ⅳ.可以作为避险套利的工具

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正确答案』A

　　『答案解析』本题考查证券投资基金的分类方法。

　　15.《人民共和国证券投资基金法》规定，非公开募集基金应当向合格投资者募集，合格投资者累计不得超过(　)人。

　　A.50

　　B.100

　　C.200

　　D.300

　　『正确答案』C

　　『答案解析』本题考查证券投资基金的分类方法。非公开募集基金应当向合格投资者募集，合格投资者累计不得超过200人。

　　16.关于保本基金的说法正确的有(　)。

　　Ⅰ.投资保本基金基本上相当于将资金作为存款存放在银行或存款类金融机构

　　Ⅱ.保本基金一般不存在本金损失的风险，是最有安全保障的基金类型

　　Ⅲ.保本基金可投资于股票、债券、货币市场工具等金融工具

　　Ⅳ.保本基金不得投资于权证、股指期货等，以降低投资风险

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　『正确答案』D

　　『答案解析』本题考查证券投资基金的分类方法。保本基金可以投资于股票、债券、货币市场工具、权证、股指期货及中国证监会允许投资的其他金融工具。

　　17.关于特殊类型基金的说法正确的有(　)。

　　Ⅰ.QDII(合格境内机构投资者)基金是指在一国境内设立，经该国有关部门批准从事境外证券市场的股票、债券等有价证券投资的基金

　　Ⅱ.分级基金又被称为“结构型基金”“可分离交易基金”

　　Ⅲ.ETF最大的特点是实物申购、赎回机制

　　Ⅳ.LOF会出现封闭式基金大幅度折价交易的现象

　　A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正确答案』C

　　『答案解析』LOF所具有的可以在场内外申购、赎回，以及场内外转托管的制度安排，使LOF基金不会出现封闭式基金大幅度折价交易的现象，Ⅳ的说法有误。

　　18.在一只基金内部通过结构化的设计或安排，将普通基金份额拆分为具有不同预期收益与风险的两类(级)或多类(级)份额并可分离上市交易的一种基金产品指的是(　)。

　　A.分化基金

　　B.分项基金

　　C.分类基金

　　D.分级基金

　　『正确答案』D

　　『答案解析』本题考查证券投资基金的分类方法。分级基金又被称为“结构型基金”“可分离交易基金”，是指在一只基金内部通过结构化的设计或安排，将普通基金份额拆分为具有不同预期收益与风险的两类(级)或多类(级)份额并可分离上市交易的一种基金产品。

　　【考点三】ETF、LOF

　　1.交易型开放式指数基金的特征包括(　)。

　　Ⅰ.被动投资的指数型基金

　　Ⅱ.独特的实物申购、赎回机制

　　Ⅲ.独特的现金申购、赎回机制

　　Ⅳ.实行一级市场与二级市场并存的交易制度

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　『正确答案』D

　　『答案解析』交易型开放式指数基金实行独特的实物申购、赎回机制，Ⅲ的说法有误。

　　2.一种既可以同时在场外市场进行基金份额申购、赎回，又可以在交易所进行基金份额交易和基金份额申购或赎回，并通过份额转托管机制将场外市场与场内市场有机地联系在一起的一种开放式基金指的是(　)。

　　A.ETF

　　B.LOF

　　C.开放式基金

　　D.公司型基金

　　『正确答案』B

　　『答案解析』本题考查证券投资基金的分类方法。上市开放式基金是一种既可以同时在场外市场进行基金份额申购、赎回，又可以在交易所进行基金份额交易和基金份额申购或赎回，并通过份额转托管机制将场外市场与场内市场有机地联系在一起的一种开放式基金。它是我国对证券投资基金的一种本土化创新。

　　3.LOF和ETF的本质区别体现在(　)。

　　Ⅰ.申购、赎回的标的不同

　　Ⅱ.申购、赎回的场所不同

　　Ⅲ.对申购、赎回的限制不同

　　Ⅳ.基金投资策略不同

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正确答案』D

　　『答案解析』本题考查证券投资基金的分类方法。LOF和ETF都具备开放式基金可以申购、赎回和场内交易的特点，但两者有本质区别，主要表现在：(1)申购、赎回的标的不同;(2)申购、赎回的场所不同;(3)对申购、赎回的限制不同;(4)基金投资策略不同;(5)在二级市场的净值报价上，ETF每15秒提供一个基金参考净值报价，而LOF的净值报价频率要比ETF低，通常1天只提供1次或几次基金净值报价。

　　【考点四】基金份额持有人

　　1.基金份额持有人的基本权利包括(　)。

　　Ⅰ.对基金收益的享有权

　　Ⅱ.对基金份额的转让权

　　Ⅲ.在一定程度上对基金经营决策的参与权

　　Ⅳ.依法募集资金

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　『正确答案』C

　　『答案解析』本题考查基金份额持有人。基金份额持有人的基本权利包括对基金收益的享有权、对基金份额的转让权和在一定程度上对基金经营决策的参与权。

　　2.《人民共和国证券投资基金法》规定，应当通过召开基金份额持有人大会审议决定的事项有(　)。

　　Ⅰ.提前终止基金合同

　　Ⅱ.基金扩募或者延长基金合同期限

　　Ⅲ.转换基金运作方式

　　Ⅳ.更换基金管理人、基金托管人

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正确答案』D

　　『答案解析』本题考查基金份额持有人。《人民共和国证券投资基金法》规定，下列事项应当通过召开基金份额持有人大会审议决定：(1)提前终止基金合同;(2)基金扩募或者延长基金合同期限;(3)转换基金运作方式;(4)提高基金管理人、基金托管人的报酬标准;(5)更换基金管理人、基金托管人;(6)基金合同约定的其他事项。

　　3.代表基金份额10%以上的基金份额持有人就同一事项要求召开基金份额持有人大会，而(　)都不召集的，代表基金份额10%以上的基金份额持有人有权自行召集，并报国务院证券监督管理机构备案。

　　Ⅰ.基金管理人

　　Ⅱ.基金托管人

　　Ⅲ.基金发起人

　　Ⅳ.基金投资人

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正确答案』A

　　『答案解析』代表基金份额10%以上的基金份额持有人就同一事项要求召开基金份额持有人大会，而基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份额10%以上的基金份额持有人有权自行召集，并报国务院证券监督管理机构备案。

　　4.基金份额持有人必须承担的义务有(　)。

　　Ⅰ.在封闭式基金存续期间，不得要求赎回基金份额

　　Ⅱ.缴纳基金认购款项及规定的费用

　　Ⅲ.在封闭式基金存续期间，交易行为和信息披露必须遵守法律、法规的有关规定

　　Ⅳ.不从事任何有损基金及其他基金投资人合法权益的活动

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正确答案』D

　　『答案解析』本题考查基金份额持有人的义务。