2020初级银行从业资格证个人理财精讲考点：基金

来源：考试网 [2019年11月30日] 【大中小】

　　基金

　　(一)基金的概念及特点

　　1.概念

　　基金是通过发行基金份额或收益凭证，将投资者分散的资金集中起来，由专业管理人员投资于股票、债券或其他金融资产，并将投资收益按持有者投资份额分配给持有者的一种利益共享、风险共担的金融产品。

　　2.基金的特点(2016考点)

　　(1)集合理财、专业管理

　　(2)组合投资、分散投资

　　(3)利益共享、风险共担

　　(4)严格监管、信息透明

　　(5)独立托管、保障安全

　　(二)基金的分类

　　1.基金按照收益凭证是否可以赎回，分为开放式基金和封闭式基金。(2016、2017考点)

	封闭式基金	开放式基金
交易场所	沪、深证券交易所	基金管理公司或银行等代销机构网点，部分基金可以在交易所上市交易
基金存续期限	有固定期限	没有固定期限
基金规模	固定额度，一般不能再增加发行	规模不固定，但有最低规模要求
赎回限制	在期限内不能直接赎回基金，须通过上市交易套现	可以随时提出购买或赎回申请

	封闭式基金	开放式基金
价格决定因素	交易价格主要由市场供求关系决定	价格依据基金的资产净值而定
分红方式	现金分红	现金分红、再投资分红
费用	交易手续费为成交金额的2.5%	申购费不超过申购金额的5%；赎回费不超过赎回金额的5%
投资策略	不可赎回，无需提取准备金，能够充分运用资金，进行长期投资，取得长期经营绩效	随时面临赎回压力，须更注重流动性等风险管理，进行长期投资会受到一定限制；要求基金管理人具有更高的投资管理水平
信息披露	单位资产净值每周至少公告一次	单位资产净值于每个开放日进行公告