2019期货从业资格考试《期货从业基础知识》预习知识点（四）

2019期货从业资格考试《期货从业基础知识》预习知识点（四）

　　期货中介与服务机构

　　一、期货公司

　　(一)期货公司的性质与特征期货公司属于非银行金融机构。

　　期货公司具有以下三个特征：

　　1、期货公司是依托从商品、资本、货币市场等衍出来的市场提供风险管理服务的中介机构。

　　2、期货公司具有独特的风险特征，客户的保证金往往成为期货公司的重要风险源。

　　3、期货公司高度重视客户利益，面临双重代理关系，及公司股东与经理的委托代理问题以及公司的委托代理问题。

　　(二)期货公司的界定

　　期货公司是指代理客户进行期货交易并收取交易佣金的中介组织

　　主要职能

　　1、根据客户指令代理买卖期货合约、办理结算和交割手续;

　　2、对客户进行管理，控制客户交易风险;

　　3、为客户提供期货市场信息，进行期货交易咨询，充当客户的交易顾问等。

　　(三)期货公司的业务管理

　　1、对期货公司业务实行许可证制度。国务院期货管理机构按其商品期货、金融期货业务种类颁发许可证。除申请经营境内期货经纪业务外，还可申请经营境外期货经纪、期货投资咨询以及证监会规定的其他期货业务。

　　2、期货公司的业务类型期货经纪业务、期货投资咨询业务、资产管理、风险管理等创新业务。

　　(四)期货公司的功能与作用

　　1、期货公司作为衔接场外期货交易者与期货交易所之间的桥梁和纽带，降低了期货市场的交易成本。

　　2、期货公司可以降低期货交易中的信息不对称程度。3、期货公司可以高效率地实现转移风险的职能，并通过结算环节防范系统性风险的发生。

　　4、期货公司可以通过专业服务实现资产管理的职能。

　　(五)期货公司的风险管理制度与相关要求

　　1、完善的期货公司治理结构

　　2、建立有效的期货公司风险管理制度

　　3、建立对分支机构的有效管理

　　二、介绍经纪商

　　介绍经纪商简称IB，指机构或个人接受期货经纪商委托，介绍客户给期货经纪商并收取一定佣金的业务。在我国，为期货公司提供中间介绍业务的证券公司就是IB。

　　券商(IB)：为期货公司提供中间介绍业务的证券公司。提供服务：

　　(1)协助办理开户手续

　　(2)提供期货行情信息和交易设施

　　(3)其他。证监会规定的其他服务。

　　券商不得代客户进行期货交易、结算或交割，不得代期货公司、客户收付保证金，不得利用证券资金账户为客户存取、划转期货保证金。

　　证券公司从事介绍业务应与期货公司签订书面委托协议。载明下列事项：介绍业务的范围;执行期货保证金安全存管度的措施;介绍业务对接规则;客户投诉的接待处理方式;报酬支付及相关费用的分担方式;违约责任;中国证监会规定的其他事项。

　　期货公司的在职人员不得成为本公司和其他期货公司的居间人。

　　例题(多选)

　　我国的介绍经纪商提供的服务有()。

　　A.协助办理开户手续

　　B.提供期货行情信息、交易设备

　　C.代理客户进行期货交易

　　D.代期货公司、客户收取期货保证金

　　答案：AB

　　三、其他期货中介与服务机构

　　(一)期货保证金存管银行

　　是由交易所指定，协助交易所办理期货交易结算业务的银行。交易所有权对存管银行的期货结算业务进行监督。权利和义务在全员结算制度和会员分级结算制度下略有差异。

　　(二)交割仓库也称为指定交割仓库，是由期货交易所指定的、为期货合约履行实物交割的交割地点。交割由期货交易所统一组织进行。交割仓库不得有下列行为：出具虚假仓单;违反期货交易所业务规则，限制交割商品的入库、出库;泄露与期货交易有关的商业秘密;违反国家有关规定参与期货交易;国务院期货监督管理机构规定的其他行为。指定交割仓库的日常业务分为三个阶段：商品入库、商品保管、商品出库。

　　(三)期货信息咨询机构主要提供期货行情软件、交易系统及相关信息资讯服务。