1.【答案】 A

　　【解析】套期保值者又称风险对冲者,他们从事衍生品交易是为了减少未来的不确定性,

　　降低甚至消除风险。

　　2.【答案】D

　　【解析】根据募集方式的不同,债券可分为公募债券和私募债券。根据债券券面形态的不同,债券可分为实物债券、凭证式债券和记账式债券。根据是否可以转换,债券可分为可转换债券和不可转换债券。根据债券的运行过程和市场的基本功能,可将债券市场分为发行市场和流通市场。债券发行市场又称一级市场,是发行单位初次出售新债券的市场。债券发行市场的作用是将政府、金融机构以及工商企业等为筹集资金向社会发行的债券,销售到投资者手中。债券流通市场又称二级市场,是指已发行债券买卖转让的市场。债券一经认购,即确立了一定期限的债权债务关系,但通过债券流通市场,投资者可以转让债权,把债权变现。根据市场组织形式,债券流通市场可进一步分为场内交易市场和场外交易市场。场内交易市场是指在证券交易所内买卖债券所形成的市场。场外交易市场是在证券交易所以外进行证券交易的市场。根据债券发行地点的不同,债券市场可以划分为国内债券市场和国际债券市场。国内债券市场的发现者和发行地点属于同一个国家,而国际债券市场的发行者和发行地点不属于同一个国家。

　　3.【答案】A

　　【解析】逆向选择是指由于交易双方对产品的类型和质量等信息的不对称而导致次货驱

　　赶良货的一种现象,这种信息不对称存在于金融交易发生之前。

　　4.【答案】B

　　【解析】第一年1年期的债券利率为9%,第二年1年期的债券利率为11%,因此,2年期

　　的债券利率为(9%+11%)÷2=10%。

　　5.【答案】D

　　【解析】营业外收支净额是银行发生的非常项目收支净额。由于是在正常业务经营活动以外发生的、非常的、偶然的事项所产生的盈利和损失,这部分收支不能计入营业收支,而是计入营业外收支。

　　6.【答案】B

　　【解析】平均流动率指标是指资产的平均到期日和负债的平均到期日相比,如果平均流动

　　率大于1 ,表示资产运用过度;反之则表示资产运用不足。

　　7.【答案】 C

　　【解析】上海银行间同业拆放利率是由信用等级较高的银行组成报价团自主报出的人民币同业拆出利率计算确定的算术平均利率,是单利、无担保、批发性利率。

　　8.【答案】D

　　【解析】会计资本是根据会计准则反映在银行资产负债表上的资本。由于会计资本是银行全部资产减全部负债以后的余额,它代表银行所有者享有的剩余权益,因此又被称为所有者权益或股东权益。根据我国自2002年1月1日起施行的《金融企业会计制度》(已于2011年2月21日废止),我国商业银行的所有者权益包括实收资本(或股本) 、资本公积、盈余公积、未分配利润,此外,从事存贷款业务的金融企业计提的一般准备也是所有者权益的组成部分。现行的《企业会计准则》规定,所有者权益的来源包括所有者投入的资本、直接计入所有者权益的利得和损失、留存收益等。会计资本由实收资本、资本公积、盈余公积、未分配利润、一般准备、直接计入所有者权益的利得和损失、少数股东权益七部分组成。

　　9.【答案】 C

　　【解析】首次公开发行股票,可以通过向网下投资者询价的方式确定股票发行价格,也可以通过发行人与主承销商自主协商直接定价等其他合法可行的方式确定发行价格。公开发行股票数量在2 000万股(含)以下且无老股转让计划的,应当通过直接定价的方式确定发行价格。发行人和主承销商应当在招股意向书(或招股说明书)和发行公告中披露本次发行股票的定价方式。上市公司发行证券的定价,应当符合中国证监会关于上市公司证券发行的有关规定。

　　10【答案】A

　　【解析】西方学者在长期研究中,一直主张把“流动性”原则作为划分货币层次的主要依据。所谓“流动性”是指某种金融资产转化为现金或现实购买力的能力。“流动性”好的金融资产,价格稳定,变现能力强,可随时在金融市场上转让、出售。

　　11.【答案】D

　　【解析】如果在投资期内股票价格下降,则投资者蒙受相应的资本损失,这种风险属于投

　　资风险,而投资风险又是市场风险的一种。

　　12.【答案】 C

　　【解析】信托是指委托人基于对受托人的信任,将其财产权委托给受托人,由受托人按委托人的意愿,以自己的名义,为受益人的利益或者特定目的,对信托财产进行管理或者处分的行为。信托是随着商品经济的发展而出现的一种财产管理制度,其核心内容是“受人之托,代人理财”。信托和诚信是信托成立的前提和基础。信托立足于信任和诚信的基础之上,委托人必须给予受托人绝对的信任,这是信托得以创立的条件。

　　13.【答案】 B

　　【解析】支付中介指金融机构在为客户开立存款账户吸收存款的基础上,通过办理存款在

　　账户上的资金转移、代理客户支付以及在存款的基础上为客户兑付现款等。

　　14.【答案】C

　　【解析】市场营销是指商业银行以金融市场为导向,利用自已的资源优势,通过运用各种营销手段,把可盈利的银行金融产品和服务销售给客户,以满足客户的需求并实现银行盈利最大化目标的一系列活动。商业银行市场营销的中心是客户,金融产品、价格、渠道和促销等行为的最终目标是能够满足客户的需要,并使商业银行获得盈利和发展。

　　15.【答案】B

　　【解析】广义的信用风险是指由于信用因素,金融机构的实际收益结果与预期目标发生背离,从而导致金融机构在经营活动中遭受损失或获取额外收益的一种可能性。

　　16.【答案】A

　　【解析】在金本位制下,各国以金币作为本位货币,黄金是价值的“天然实体” ,单位金币都 有含金量,黄金可以自由输出和输入。这种货币制度下汇率的决定基础,从本质上是各国单位货币所具有的价值量;从现象上看是各国单位货币的含金量。汇率的标准是铸币平价,即两国单位货币的含金量之比。市场汇率受供求关系变动的影响而围绕铸币平价波动,波动的范围被限制在由黄金输出点和黄金输入点构成的黄金输送点内。

　　17.【答案】 D

　　【解析】利率互换包括普通互换、远期互换、可赎回互换、可退卖互换、可延期互换、零息互换、利率上限互换和股权互换。

　　18.【答案】A

　　【解析】货币供给量等于基础货币与货币乘数之积,所以本题中货币乘数=16÷4=4。

　　19.【答案】 C

　　【解析】依据有关法律法规,中国证券监督管理委员会在对证券市场实施监督管理中履行下列职责:垂直领导全国证券期货监管机构,对证券期货市场实行集中统一监管。

　　20.【答案】C

　　【解析】金融市场是资金融通的市场,是以金融资产为交易对象而形成的供求关系及其机制的总和。这个表述包含三层含义：(1)金融市场是进行金融资产交易的场所。这个场所有时是有形的,如证券交易所;有时则是无形的,如很多交易都是通过电信网络构成的看不见的市场进行的。(2)金融市场反映了金融资产的供给者与需求者之间的供求关系,揭示了资金的归集与传递过程。(3)金融市场包含金融资产交易过程中所产生的各种运行机制,其中最主要的是价格机制。金融市场的存在为资金供给方和资金需求方提供了重要的融资渠道。金融市场为家庭、企业以及政府机构的融资和投资活动提供了便利。

　　21.【答案】B

　　【解析】我国股票市场上可交易的股票包括A股和B股,A股即人民币普通股。

　　22.【答案】B

　　【解析】在出口或对外贷款的场合,如果预测计价货币贬值,可以在征得对方同意的条件下提前收汇,以避免该货币可能贬值带来的损失。“某企业未来有一笔100万美元的出口收入” ,说明未来该企业要获得美元资金,其肯定担心获得的这些收入会贬值,所以应提前收汇,以规避美元贬值的风险。

　　23.【答案】A

　　【解析】按照交易期限的不同,金融市场可划分为货币市场和资本市场。货币市场是指期限在一年以内,以短期金融工具为媒介进行资金融通和借贷的交易市场。资本市场是指以期限在一年以上的金融资产为交易标的物的金融市场。

　　24.【答案】D

　　【解析】商业银行内部控制应当与其经营规模、业务范围和风险特点相适应,以合理的成本实现内部控制的目标。从内部控制的角度看,成功的银行在内部控制上一般具有以下共同的特征：(1)审慎经营的理念和内部控制的文化氛围;(2)职责分离、相互制约的部门和岗位设置;(3)纵向的授权与审批制度;(4)系统内部控制和业务活动融为一体的控制活动;(5)完善的信息系统。

　　25.【答案】C

　　【解析】远期合约是一种非标准化的合约类型,没有固定的交易场所。这既使得远期合约

　　拥有自由灵活的优点,同时又降低了远期合约的流动性,加大了投资者的交易风险。

　　26.【答案】A

　　【解析】“投资者可以从事几倍甚至几十倍于自身拥有资金的交易”,这体现了金融衍生

　　品的高杠杆性。

　　27.【答案】 C

　　【解析】“巴塞尔协议Ⅲ”要求商业银行设立“资本防护缓冲资金” ,其总额不得低于银行风险资产的2.5%。

　　28.【答案】A

　　【解析】r代表法定存款准备金率,e代表超额存款准备金率,c代表现金漏损率,则存款乘数为 1÷(r+e+c),即1÷(20%+2%+3%)=4

　　29.【答案】C

　　【解析】即使是赞同金融自由化的人,也认为政府的适度干预是必要的。因此,金融自由

　　化并不否认金融监管。

　　30.【答案】D

　　【解析】各国中央银行在确定货币供给的统计口径时,以金融资产流动性的大小作为标准,并根据自身政策目的的特点和需要,划分了货币层次。