2020年基金从业资格《基金法律法规》考点整理：证券投资基金的法律形式和运作方式

　　依照基金法律形式不同，基金可分为契约型基金与公司型基金。公司型基金以美国的投资公司为代表，我国目前设立的则为契约型基金。

　　一、契约型基金

　　契约型基金由基金投资者、基金管理人、基金托管人之间所签署的基金合同而设立，基金投资者的权利主要体现在合同的条款上。

　　二、公司型基金

　　公司型基金在法律上是具有独立法人地位的股份投资公司，基金投资者是公司的股东。

　　三、契约性基金与公司型基金的区别(考试重点)。

　　(一)法律形式不同。

　　契约型基金不具有法人资格，而公司型基金具有法人资格。

　　(二)投资者的地位不同

　　契约型基金的投资者没有管理基金资产的权利;公司型基金的投资者可以通过股东大会享有管理基金的权利。由此可见，公司型基金的投资者的权利要大一些。

　　(三)基金营运依据不同。

　　契约型基金依据基金合同营运基金;公司型基金依据基金公司章程营运基金。

　　依据基金运作方式不同，可以将基金分为封闭式基金与开放式基金。

　　封闭式基金的概念：指基金规模在合同期限内固定不变，基金份额在交易所交易，基金持有人不得提前赎回。

　　开放式基金的概念：基金规模不固定，基金份额可以在合同规定的时间和场所进行申购、赎回、交易的一种交易方式。

　　例题：

　　证券投资基金依据法律形式的不同，可分为()。

　　A、公募基金和私募基金

　　B、交易型基金和非交易型基金

　　C、契约型基金和公司型基金

　　D、开放式基金和封闭式基金

　　答案：C

　　解析：证券投资基金依据法律形式的不同，基金可分为契约型基金与公司型基金。