2018年注册会计师考试综合阶段练习试题及答案（10）

2018年注册会计师考试综合阶段练习试题及答案（10）

　　1.

　　资料：

　　国雄汽车投资控股股份有限公司(以下简称国雄汽投)成立于2003年，是A省政府为 了大力振兴该省汽车行业而由A省汽车工业控股有限公司、A省国有资产经营有限责任公司 等5家企业共同出资设立的汽车产业投资公司。国雄汽投的主要控股子公司为麒麟汽车有 限公司(以下简称麒麟汽车)。

　　麒麟汽车成立于2004年，为中外合资企业，国雄汽投持有麒麟汽车51%股权，其余49% 由欧洲某国的大型汽车集团CM公司持有。麒麟汽车董事会有5名成员，其中国雄汽投委派3 名，CM公司委派2名。由于主要技术及设备均由CM公司投入，有关麒麟汽车的重大决策国 雄汽投必须事先与CM公司协商，达成一致才能执行。

　　国雄汽投的整车制造主要由麒麟汽车完成。麒麟汽车自投产以来，年销量一直高居国 内汽车企业前5名。2009年初，由于某款车型出现质量问题，需要全部召回。麒麟汽车的 信誉急骤下降，当年的销量亦大幅下降，年销量排名未能进入国内汽车企业前10名。经过 两年的努力，麒麟品牌汽车再次赢得了消费者的信任，2011年上半年的销量回升至国内汽 车企业的第6名。

　　国雄汽投自成立以来，一直围绕麒麟汽车构建汽车产业链，打造以麒麟汽车为核心， 上游零部件与下游汽车服务贸易协调发展的主营业务模式。国雄汽投先后与国外汽车企业 合资兴建了4家零部件子公司，以满足麒麟汽车的零部件需求。近两年国雄汽投陆续收购 了该4家子公司各境外投资方的全部股权，4家零部件公司现已经成为国雄汽投的全资子公 司。

　　为了做到及时迅速地为消费者服务，麒麟汽车建立了比较健全的售后服务体系，销售 及售后服务网络遍布全国。目前，麒麟汽车在全国有250家销售公司，100家维修服务站。

　　国雄汽投最近1期审计的合并财务报表显示，国雄汽投的净资产为90亿元。国雄汽投过去3年的合并营业收入、净利润如下：

　　金额单位：人民币亿元

　　汽车整车制造的行业发展在国际上处于成熟期，在国内则处于成长期向成熟期过渡阶 段。近几年国内汽车行业整体发展势头迅猛，2010年国内汽车销售总量超过1 800万辆， 比2004年翻一番。然而，国内汽车业仍然面临汽车消费需求由于油价上涨而受到抑制，以 及技术先进型产品比例较小、自主创新能力较差等难题，未来发展形势不容乐观。

　　为此，有关政府部门出台了系列鼓励国内汽车行业发展的政策，包括：一是实施积极 的消费政策，开拓城乡市场，稳定和扩大汽车消费需求;二是鼓励汽车企业加强关键技术 研发，加快技术改造，提升企业素质;三是以利用新能源汽车为突破口，鼓励加强自主创 新，培育自主品牌，形成新竞争优势，促进汽车产业持续稳定发展。

　　国雄汽投董事会经分析认为，国内汽车行业中长期仍然有巨大的发展空间。国内第一 轮的高速增长阶段是2002年至2007年，刚性需求的释放主要是在一线城市，对象为公务用 车或富裕家庭休闲之用的中高档大型汽车。在未来几年，随着公路交通基础设施不断改 善，以及有关政府部门出台汽车产业支持政策，将会带来第二轮的消费高峰，刚性需求的

　　释放应主要集中在二、三线城市。国雄汽投董事会预计，汽车将大规模进入包括第一线城 市在内的城市居民家庭，而消费特征将从身份象征转变为代步工具。因此，经济型汽车将 成为消费主流，平民消费特征明显。

　　国雄汽投董事会要求新上任的营销总监王女士进行研究，系统分析即将改变的消费模 式对麒麟汽车销量可能产生的影响，以及国雄汽投的相关战略应否随消费模式的改变而调 整。

　　王女士对麒麟汽车近两年的生产及销售情况进行了分析。

　　麒麟汽车的主打产品集中于两个系列的汽车：一是以麒麟品牌命名的高档大型汽车

　　——“麒麟系列”汽车;二是较为大众化的中档中型汽车——“家轮系列”汽车。麒麟汽 车现有一条生产线，生产部按销售计划分批安排两个系列汽车的生产。制造过程为半机械 化流水线，需要人工控制部分工序。麒麟汽车的产品成本按常用的传统成本计算方法计 算，制造费用以直接人工工时为基础进行分配。

　　家轮系列汽车由于属于较大众化的中档汽车，因此产销量远高于档次高但价格贵的麒 麟系列汽车。家轮系列汽车和麒麟系列汽车均分批生产，每月批次相当。家轮系列汽车为 大批量生产，每批生产100辆;而麒麟系列汽车属于小批量生产，每批生产25辆。每辆麒 麟系列汽车所耗用的直接人工工时与每辆家轮系列汽车所耗用的直接人工工时大致相同。 麒麟系列汽车和家轮系列汽车的单位成本中制造费用的比重较大，制造费用的主要组成部 分包括设备折旧费、设备调整费用(每批家轮系列汽车与麒麟系列汽车投产前调整设备的 准备工作支出)、按产品批别支付的材料发放费用(每批的费用大致相同)、质量抽检费 用(麒麟系列汽车的质量抽检的单位检验时间与家轮系列汽车基本相同，但麒麟系列汽车 的抽检率比家轮系列汽车高一倍)。

　　麒麟汽车管理比较完善，成本控制水平较高。麒麟系列汽车产量虽然较低，但毛利率 一直保持较高水平。，而且在维持较高售价的情况下，麒麟系列汽车订单依然很多，销售 量持续增加。反观家轮系列汽车，由于几家新竞争对手的进入，虽然价格降至接近制造成 本的水平，但竞争对手的价格更低，家轮系列汽车的销售量及毛利率均处于下降趋势。虽 然两个系列汽车的销售总量增加，但受家轮系列汽车毛利率下降的影响，麒麟汽车利润总 额却有所下降。

　　新上任的营销总监王女士在了解情况后，要求会计部门提供按作业成本法计算的麒麟 系列汽车及家轮系列汽车的产品成本(“作业成本”)，但被会计部门拒绝，理由为公司 自创立以来一直按以传统的成本计算方法核算产品成本(“传统成本”)，作为财务会计 以及管理决策的基础。会计部门认为改用作业成本法过于复杂而且费时费力。王女士与会 计部的争执引起了董事会的关注。王女士向董事会清楚地解释了采用作业成本法计算产品 成本的原因，获得了董事会的支持。会计部最终向王女士提供了按作业成本法计算的相关 成本数据。王女士通过分析发现，麒麟系列汽车的作业成本远高于传统成本，而家轮系列 汽车的作业成本则远低于传统成本。

　　麒麟汽车根据作业成本重新调整两个系列汽车的销售价格，产品市场供求状况基本趋于合理，公司的利润总额逐步回升。

　　国雄汽投董事会在营销恢复正常后将其注意力集中于集团的中长期战略。经反复讨论 后，董事会决定建设麒麟汽车第二生产厂，该项目由麒麟汽车负责投资建设。第二生产厂 将集中生产家轮系列汽车，第二生产厂正式投产后，家轮系列汽车的产量将比目前产量增 加一倍以上。原生产厂的生产任务不变，仍同时生产麒麟系列汽车和家轮系列汽车。麒麟 系列汽车的产量基本上维持不变。

　　麒麟汽车董事会计划大幅增加家轮系列汽车的产量，一方面是针对国内汽车市场的消 费特征的改变，即由身份象征转变为代步工具，另一方面是希望凭借扩大生产的规模经济 效益将家轮系列汽车的成本进一步降低，以增强市场竞争能力。

　　国雄汽投与CM公司商讨了对麒麟第二生产厂的投资。CM公司因自身出现营运困难，现

　　金严重短缺，因而不愿意再对麒麟汽车进行巨额增资。经协商双方同意，国雄汽投单独向 麒麟汽车增资，用于建设第二生产厂。增资后国雄汽投持有麒麟汽车的股权相应提高至

　　72%。

　　除了扩大生产规模外，国雄汽投董事会决议建设研发中心，目的是进一步降低家轮系 列汽车的技术成本，提升竞争力，并拟推出一款自主研发、自主品牌的小型汽车——“小 牛系列”汽车。小牛系列汽车是以小巧、简单、朴实、廉价为卖点，目标单价降低至3万 元以下。国雄汽投董事会希望小牛系列汽车能够打入国内的农村市场。

　　国雄汽投董事会研究发现，有关调查数据显示，国内城镇的千人汽车保有量是90辆， 而农村地区是19辆。目前全国城镇人口约为6亿人，农村人口约为7亿人。农村地区的汽车 普及潜力巨大，但由于农民收入水平和城镇地区差异很大，目前农村地区汽车普及存在一 定的难度。较富裕农民普遍能接受的汽车价格在3万元以内，而目前国内最低端汽车价格 也在4万元以上。因此，若国雄汽投成功研发出单价3万元以下的小牛系列汽车，投放市场 后将暂无竞争对手，而且能够在农村地区激发对超低端汽车的大量需求。

　　国雄汽投董事会决定成立一家新的全资子公司作为研发中心，研发并生产小牛系列汽 车，而不再考虑引入外资伙伴成立中外合资企业。国雄汽投董事会估计建设第二生产厂及 研发中心需要投入约30亿元人民币。国雄汽投董事会考虑向现有5家股东企业发行普通股 筹集资金，并向A省政府汇报了有关情况。A省政府研究后认为，国雄汽投的现有5个股东 均为省属企业，再投入30亿元将对这些企业带来巨大财务压力，而且A省政府也明确表

　　示，在现阶段不希望国雄汽投引入新的股东。

　　国雄汽投董事会经研究最终决定发行15亿元的公司债券，缺口的1 5亿元由国雄汽投的留存利润补足。国雄汽投拟发行的公司债券确定为10年期固定利率债券，票面年利率 为5%，每年年末付息一次，不计复利，到期一次还本，该公司债券无担保。经资信评估公 司综合评定，该公司债券的信用级别为AA+级，发行人长期主体信用级别为AA+级。国雄汽 投在此之前并未发行过任何公司债券。

　　在筹划发行公司债券过程中，国雄汽投董事会考虑到相同期限和信用等级的公司债券 的市场利率在过去一年均维持在约5%的水平，因此将公司债券的面票利率确定为5%，并拟 采用平价方式发行该公司债券。

　　大众律师事务所为国雄汽投发行公司债券出具了法律意见书，认为发行人具备发行公 司债券的主体资格，本次发行已经取得所需的合法批准和授权，并符合有关法律法规的要 求。

　　由于宏观经济突然出现较大的调整，在国雄汽投公司债券发行前10个工作日相同期限和信用等级的公司债券的市场利率上升至6%。

　　在国雄汽投的债券筹集说明书摘要中的“筹集资金用途”部分披露了关于第二生产厂投资项目的项目评价指标：

　　“该项目经济效益良好，经测算，项目内含报酬率为16.5%，项目净现值为10.9亿元，投资回收期为7年。”

　　在成功发行公司债券取得筹集资金后，国雄汽投开始筹划启动第二生产厂及研发中心 的建设工作。由于国雄汽投以往的研发工作均依赖合资外方，国雄汽投自身并无实施大型 研发项目的经验。为此，国雄汽投对外公开招聘了一位有丰富相关经验的研发中心总监蔡 女士。

　　国雄汽投董事会要求新任总监蔡女士提交一份分析国雄汽投研发项日的风险与相关控 制的研究报告。另外，由于研发中心需要自行开发多个支持各项研究开发工作的信息系 统，董事会亦要求蔡女士在其报告中重点介绍信息系统的项目管理工作。

　　蔡女士知悉财政部等部委颁布的企业内部控制应用指引系列的第10号是关于研究和开 发的，但蔡女士并不了解第10号内部控制应用指引的具体内容。为了完成国雄汽投董事会 要求提交的报告，蔡女士请国雄汽投的梁总会计师向其解释第10号内部控制应用指引的具

　　体内容，并将相关部分内容写入其报告中。

　　国雄汽投董事会对于2009年出现的某款车型质量问题，及其召回产生的对销售量和品 牌声誉的负面影响记忆犹新。鉴于国雄汽投目前关注的是降低家轮系列汽车的成本，以及 研发超低成本的小牛系列汽车，国雄汽投董事会特别关注了降低成本可能对车辆质量的影 响。国雄汽投董事会因此聘请了青山咨询顾问公司(“青山咨询”)进行研究，要求提供 提高质量的工作方案。

　　青山咨询建议国雄汽投采用全面质量管理(即TQM)。青山咨询建议国雄汽投控股子 公司均需实行TQM，特别是负责生产麒麟系列汽车和家轮系列汽车的麒麟汽车。然而，麒 麟汽车的生产流程和质量控制一直由CM公司委派的外籍工程师团队负责，使用的是CM公司 统一使用的质量管理程序，而不是TQM。麒麟汽车的外籍工程师并不了解TQM，因而不愿意 执行TQM。国雄汽投董事会要求青山咨询向外籍工程师解释TQM的概念，说明TQM的作用和 意义，务必说服他们配合落实执行TQM。

　　麒麟汽车多年来均由永安会计师事务所提供审计服务，该审计项目合伙人杨小兆收到麒麟汽车外方副总经理费格逊先生(Mr. Ferguson)的电子邮件，邮件中提及以下事

　　项：

　　1. 麒麟汽车有十多辆家轮系列汽车存放于各销售公司作为陈列品，拟以正常销售价 格的5折出售给员工。虽然审计人员并非员工，但费格逊先生在电邮中表示，由于杨小兆 与麒麟汽车有多年的密切工作关系，若杨小兆有意购买，亦可以享受与员工同样的折扣。

　　2. 麒麟汽车的中方董事兼人力资源总监李先生告知费格逊先生，李先生的儿子刚大 学毕业，加入了永安会计师事务所，并被指派到麒麟汽车审计项目小组作为初级审计员。 杨小兆认为上述事项可能涉及注册会计师职业道德，因此立即以电邮回复了费格逊先生， 解释上述事件对注册会计师独立性的可能影响。

　　要求：

　　1. 针对传统成本计算方法可能产生误导决策的成本信息的缺点，简要说明该缺点的主要产生原因。

　　2. 简要说明与传统成本计算方法相比作业成本法主要有哪些特点，指出作业成本法 的优点和缺点，并简要分析营销总监王女士坚持要求会计部门提供按作业成本法计算的相 关成本数据的主要原因。

　　3. 针对制造费用的主要构成内容，逐项简要分析麒麟系列汽车和家轮系列汽车的传统成本和作业成本出现较大差异的主要原因。

　　4. 指出国雄汽投在公司战略层面及业务层战略层面分别采用了哪几类战略(如相关战略可以细分，则应进一步细分)，并分别简要说明这些战略的含义。

　　5. 企业一般可以选择获取外部企业的研发技术成果或者选择在企业内部自行研发技 术，这一选择的主要考虑因素是技术进步速度和市场增长率。技术进步速度和市场增长率 一般存在以下四种不同的组合：(1)技术进步速度缓慢、市场增长率适中;(2)技术变化速 度较快、市场增长缓慢;(3)技术变化速度缓慢、市场增长快速;(4)技术进步迅速、市场 增长迅速。针对上述四种组合，逐项指出在每种组合下企业应选择获取外部企业的研发技 术成果，还是选择在企业内部自行研发技术，简要说明理由，并据此简要分析国雄汽投自 行研发小牛系列汽车的决定是否恰当。

　　6. 简要说明我国法律法规对中外合资企业注册资本的要求，并指出国雄汽投对麒麟汽车的增资有否符合相关法规。

　　7. 简要说明与长期负债筹资相比，普通股筹资方式的优点和缺点。

　　8. 简要说明《证券法》规定公开发行债券的公司必须具备的条件，并简要分析国雄汽投是否符合规定条件。

　　9. 在发行前已经确定公司债券票面利率的情况下，简要分析票面利率与市场利率的 一致程度对债券发行价格的影响。在国雄汽投公司债券发行前10个工作日市场利率上升至

　　6%的情况下，如果国雄汽投公司债券的票面利率维持不变(即5%)，计算其债券的发行价 格。

　　10. 分别说明国雄汽投公司债券说明书摘要中披露的第二生产厂投资项目的3个项目评价指标的具体含义，分别指出每项指标所对应的投资项目评价方法及具体计算方法，并分 别简要说明每种投资项目评价方法判断项目可行性的标准。

　　11. 代梁总会计师向蔡女士简要说明企业在进行研发活动时应关注的主要风险，并指出研发活动流程控制中企业应实施的主要控制关注点。

　　12. 设计信息系统的一个方法是利用系统开发周期，简要说明系统开发周期四个主要阶段的具体内容。

　　13. On behalf of Greenhill Consulting( 青 山 咨 询 )，write a short memorandum to the expatriate engineers(外籍工程师)of Unicorn Motor(麒麟汽车)，to explain briefly to these engineers, the four basic elements of TQM, and the underlying principle of TQM. The memorandum should end with a reiteration of why it is so important to improve the quality of Unicorn Motor’s products and that TQM is the best way to achieve that goal.

　　14. On behalf of Yang(杨小兆),write an email to Mr. Ferguson, to (I) explainwhether Yang can take up the offer of purchasing the car with a 50% staff discount; and (Ⅱ)whether Director Lee’s son can remain in the audit engagement team.