2019年注册会计师考试经济法重点习题及答案（十五）

　　【单选题】根据证券法律制度的规定，公司公开发行优先股的，必须在公司章程中规定关于优先股的股息问题，下列说法中，正确的是(　)。

　　A.优先股采取固定股息率或者与营利相关的浮动股息率

　　B.在有可分配税后利润时，必须向优先股股东分配股息

　　C.公司当年未向优先股股东足额派发股息的差额应当累积到下一会计年度，但累积不超过两年

　　D.优先股股东按照约定的股息率分配股息后，可以再与同普通股股东一起参加剩余利润分配

　　『正确答案』B

　　『答案解析』优先股采取固定股息率，A选项错误;未向优先股股东足额派发股息的差额部分应当累积到下一个会计年度，C错误;优先股股东按照约定的股息率分配股息后，不再同普通股股东一起参加剩余利润分配，D错误。

　　【多选题】甲公司是股票在上海证交所上市交易的公司，公司现有股份总数1亿股，最近一个交易日显示每股金额1元，公司有净资产7000万，甲公司拟公开发行优先股，下列说法正确的有(　)。

　　A.甲公司最多可以发行6000万股优先股

　　B.甲公司发行优先股筹集的资金最多不超过3500万

　　C.甲公司发行的优先股应当采用固定股息率

　　D.甲公司发行的优先股在股东大会选举董事时没有表决权

　　『正确答案』BCD

　　『答案解析』公司已发行的优先股不得超过公司普通股股份总数的50%，且筹资金额不得超过发行前净资产的50%，A错误，B正确。优先股公开发行时，采取固定股息率，除特殊情况外，优先股股东不出席股东大会会议，所持股份没有表决权，CD正确。

　　【单选题】关于公司收购中的优先股，下列表述错误的是(　)。(应试指南下册P53)

　　A.优先股可以作为并购重组支付手段

　　B.上市公司收购要约适用于被收购公司的所有股东，不得针对优先股股东和普通股股东提出不同的收购条件

　　C.计算收购人持有上市公司已发行股份比例，表决权未恢复的优先股不计入持股数额和股本总额

　　D.计算触发要约收购义务时，表决权未恢复的优先股不计入持股数额和股本总额

　　『正确答案』B

　　『答案解析』上市公司收购要约适用于被收购公司的所有股东，但可以针对优先股股东和普通股股东提出不同的收购条件。选项B错误。

　　【多选题】甲股份有限公司首次公开发行股票，发行数量为3亿股，发行后总股本为6亿股。拟采用网上、网下同时发行的方式，下列关于本次发行询价及发行数量，说法正确的有(　)。

　　A.因网下有效报价投资者不足20家，中止发行

　　B.因网下有效报价投资者不足10家，中止发行

　　C.网下初始发行数量不低于60%

　　D.网下初始发行数量不低于70%

　　『正确答案』BD

　　『答案解析』根据规定，公开发行股票数量在4亿股(含)以下的，有效报价投资者的数量不少于10家;公开发行股票数量在4亿股以上的，有效报价投资者的数量不少于20家。首次公开发行股票采取询价方式的，公开发行股票后总股本4亿股(含)以下的，网下初始发行比例不低于本次公开发新股票数量的60%;发行后总股本超过4亿股的，网下初始发行比例不低于本次公开发行股票数量的70%。

　　【多选题】根据《证券发行与承销管理办法》的规定， 股份有限公司首次公开发行股票采用网上和网下同时发行的，应安排不低于本次网下发行股票数量的40%优先给特殊机构配售， 下列选项中，该特殊机构不包括(　)。(应试指南下P56)

　　A.公开募集设立的证券投资基金

　　B.私募股权投资基金

　　C.社保基金投资管理人管理的社会保障基金

　　D.知名机构的风险投资基金

　　『正确答案』BD

　　『答案解析』根据规定，首次公开发行股票网上网下发行的，应安排不低于本次网下发行股票数量的40%优先向通过公开募集方式设立的证券投资基金(公募基金)和由社保基金投资管理人管理的社会保障基金(社保基金)配售，公募基金和社保基金有效申购不足40%的，发行人和主承销商可以向其他符合条件的网下投资者配售。

　　【单选题】某股份有限公司首次公开发行股票，投资者张某拟参加本次网上申购，下列选项中，说法正确的是(　)。

　　A.张某只要开有证券账户即可申购

　　B.张某可以委托证券公司全权代为申购

　　C.张某必须事先将申购资金存入指定账户

　　D.张某在中签后应按时足额交付认购资金

　　『正确答案』D

　　『答案解析』根据规定，首次公开发行股票，持有一定数量非限售股份的投资者才能参与网上申购，A选项错误;网上投资者应当自主表达申购意向，不得全权委托证券公司进行新股申购，B选项错误;张某无需事先将申购资金存入指定账户，C选项错误。

　　【多选题】下列关于公司债券发行的表述中，符合证券法律制度规定的有(　)。

　　A.公司债券每张面值1元

　　B.债券的利率不得超过国务院限定的利率水平

　　C.为公开发行可转换公司债券提供担保的，应为全额担保

　　D.公开发行公司债券募集的资金不得用于弥补亏损和非生产性支出

　　『正确答案』BCD

　　『答案解析』选项A错误：公司债券每张面值100元。

　　【单选题】某上市公司2013年5月发行5年期公司债券1000万元、3年期公司债券1500万元。2017年1月，该公司鉴于到期债券已偿还且具备再次发行债券的其他条件，计划再次发行公司债券。经审计，确认该公司2016年12月末净资产额为9000万元。根据证券法律制度的规定，该公司此次发行公司债券的最高限额是(　)。

　　A.2700万元　　B.3600万元

　　C.1700万元　　D.2600万元

　　『正确答案』D

　　『答案解析』公开发行公司债券应满足的条件之一是：本次发行后累计公司债券余额不超过最近一期期末净资产的40%。本题中，2013年5月发行5年期公司债券1000万元，截至2017年1月尚未到期，故该公司此次发行公司债券的最高限额为9000×40%-1000=2600(万元)。