2017年银行从业考试法律法规考点习题：第六章4

　　考点 4 债券投资目标及对象

　　1.(单选)关于公司债的描述，不正确的是(　　)。

　　A.公司债发行主体为上市公司

　　B.公司债风险与公司本身的经营状况无关

　　C.债券信用级别越高，表示其违约风险越低。债券融资成本也越低

　　D.公司债风险一般比国债要高.所以收益率一般高于国债

　　【答案】B。解析：公司债风险与公司本身的经营状况有着重要的关系，其余为正确选项。

　　2.(单选)发行金融债券的主体不包括(　　)。

　　A.政策性银行

　　B.中央银行

　　C.商业银行

　　D.企业集团财务公司及其他金融机构

　　【答案】B。解析：发行金融债券的主体有政策性银行、商业银行、企业集团财务公司及其他金融机构。

　　3.(多选)下列不属于商业银行进行债券投资的目标的有(　　)。

　　A.提高资本充足率

　　B.降低资产组合的风险

　　C.降低流动性

　　D.提高银行声誉

　　E.平衡流动性和盈利性

　　【答案】CD。解析：商业银行进行债券投资的目标是平衡流动性和盈利性，降低资产组合的风险.提高资本充足率。

　　4.(多选)下列关于国债的表述正确的有(　　)。

　　A.国债的二级市场非常发达.交易方便

　　B.国债只能在银行间债券交易市场发行

　　C.国债的利息不用缴纳所得税

　　D.凭证式国债是商业银行投资的主要对象

　　E.国债以国家信用为后盾。通常被认为是没有信用风险

　　【答案】ACE。解析：选项 8 国债有交易所、银行间债券市场和商业银行柜台市场三个发行渠道;选项 D 记账式国债由于二级市场非常发达且交易方便，是商业银行证券投资的主要对象。

　　5.(判断)地方政府债券由地方政府委托当地商业银行发行和兑付。(　　)

　　A.正确

　　B.错误

　　【答案】B。解析：地方政府债券由财政部统一代为发行和兑付。

　　6.(单选)下列关于央行票据的描述，不正确的是(　　)。

　　A.央行票据为中国人民银行发行的

　　B.央行票据是吸收银行部分流动性、回笼基础货币以调节市场货币供应量的主要券种

　　C.央行票据发行时将向市场投放资金

　　D.央行票据到期时将放出基础货币

　　【答案】C。解析：发行央行票据是在吸收市场资金。

　　7.(单选)下列关于我国金融债券的说法，错误的是(　　)。

　　A.金融债券是在银行间债券市场上发行的

　　B.发行人是我国境内设立的金融机构法人

　　C.金融债券包括政策性金融债券、商业银行债券和其他金融债券

　　D.商业银行债券包括商业银行普通债券和次级债券

　　【答案】D。解析：商业银行债券包括商业银行普通债券、次级债券、可转换债券和混合资本债券等。

　　8.(单选)资产支持证券是资产证券化产生的资产，我国的资产支持证券在(　　)上发行和交易。

　　A.交易所债券市场

　　B.债券回购市场

　　C.银行间同业拆借市场

　　D.银行间债券市场

　　【答案】D。解析：我国资产支持证券只在全国银行间债券市场上发行和交易。

　　9.(单选)在我国，企业债的监督管理主体是(　　)。

　　A.中国银行监督管理委员会

　　B.国家发展与改革委员会

　　C.中国证券监督管理委员会

　　D.中国人民银行

　　【答案】B。解析：我国企业债的监督管理主体是国家发展与改革委员会，公司债的监管主体是中国证券监督管理委员会。

　　10.(单选)下列关于我国的公司债的说法，错误的是(　　)。

　　A.公司债的风险与公司本身的经营状况直接相关.风险比国债要高

　　B.我国的公司债范围是广义上的.包括了企业债与金融债

　　C.我国公司债的发行和交易依据《公司法》与《证券法》有关规定

　　D.我国公司债发行和交易的监管机构为中国证监会

　　【答案】B。解析：目前，我国的公司债券的范围是特定的，并非广义上的公司债，即不包括企业债和金融债。

　　考点 5 债券投资的收益和风险

　　1.(单选)债券收益率是指在一定时期内，一定数量的(　　)的比率。

　　A.债券投资收益与投资额

　　B.债券投资额与收益

　　C.利息收入与本金

　　D.利息支出与本金

　　【答案】A。解析：债券收益率是指在一定时期内，一定数量的债券投资收益与投资额的比率。

　　2.(单选)某人投资债券，买入价格是 1000 元，卖出价格是 1200 元，持有期间获得利息收入 100元，则该投资者投资该债券的持有期收益率是(　　)。

　　A.20%

　　B.30%

　　C.40%

　　D.50%

　　【答案】B。解析：该投资者投资该债券的持有期收益率如下：持有期收益率=(1200-1000+100)+1000×100%=30%。

　　3.(单选)下列关于债券收益率的表述不正确的是(　　)。

　　A.名义收益率也称票面收益率.是票面利息与面值的比率

　　B.即期收益率没有考虑买卖差价所带来的资本利得收益

　　C.持有期收益率没有考虑到债券的资本损益

　　D.到期收益率是使购买债券获得的未来现金流量的现值等于债券当前市场价格的贴现率

　　【答案】C。解析：持有期收益率包含了出售价格减去购买价格，从而考虑到了债券的资本损益。

　　4.(多选)债券投资收益率包括(　　)。

　　A.票面收益率

　　B.即期收益率

　　C.持有期收益率

　　D.到期收益率

　　E.名义收益率

　　【答案】ABCDE。解析：债券投资收益率包括以上所有选项，其中，名义收益率和票面收益率是相同的。

　　5.(多选)债券投资的风险包括(　　)。

　　A.信用风险

　　B.利率风险

　　C.流动性风险

　　D.购买力风险

　　E.政治风险

　　【答案】ABCDE。