2019年初级银行从业资格考试风险管理辅导讲义：第一章第一节_第2页

　　三、商业银行风险的主要类别

　　主要考点及知识点：

　　信用风险、市场风险、操作风险、流动性风险、国别风险、声誉风险、法律风险、战略风险。

　　其中重点是各种风险的内涵及特征，难点是各种风险的对比识别。

　　(一)信用风险

　　1.信用风险的内涵(记忆)

　　信用风险是指债务人或交易对手未能履行合同所规定的义务或信用质量发生变化，影响金融产品价值，从而给债权人或金融产品持有人造成经济损失的风险。

　　传统上，信用风险是债务人未能如期偿还债务而给经济主体造成损失的风险，因此又被称为违约风险。

　　2.信用风险特征

　　信用风险损失会因为交易对手(包括借款人、债券发行者和其他合约的交易对手)的直接违约造成损失，而且，交易对手信用评级的下降也可能会带来损失。即违约可能是最主要的信用风险原因。

　　贷款、债券投资、信用担保、贷款承诺、衍生品交易都是信用风险来源，信用风险对基础金融产品和衍生产品的影响不同，对基础金融产品(如债券、贷款)而言，造成的损失最多是其债务的全部账面价值;而对衍生产品而言，由于衍生产品的名义价值通常十分巨大，因此潜在的风险损失也就比较大。

　　作为一种特殊的信用风险，结算风险是指交易双方在结算过程中，一方支付了合同资金但另一方发生违约的风险。

　　信用风险是商业银行面临的最重要的风险种类，很大程度上由个案因素决定。与市场风险相比，信用风险观察数据少且不易获取，因此具有明显的非系统性风险特征。

　　【例题】信用风险的主要形式包括(　)。

　　A.结算风险

　　B.系统性风险

　　C.非系统风险

　　D.违约风险

　　E.战略风险

　　『正确答案』AD

　　『答案解析』信用风险包括结算风险和违约风险。

　　(二)市场风险

　　1.市场风险的内涵(记忆)

　　市场风险是指金融资产价格和商品价格的波动给商业银行表内头寸、表外头寸造成损失的风险。

　　市场风险包括利率风险、汇率风险、股票风险和商品风险。

　　2.市场风险的特征(理解记忆)

　　市场风险具有数据充分和易于计量的特点，适于采用量化技术加以控制。市场风险具有明显的系统性风险特征，难以通过分散化投资完全消除。

　　国际金融机构通常采取分散投资于多国金融市场的方式来降低系统性风险。

　　(三)操作风险

　　1.操作风险的内涵(记忆)

　　操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、员工、信息科技系统以及外部事件所造成损失的风险。

　　根据监管机构的规定，操作风险包括法律风险，但不包括声誉风险和战略风险。

　　操作风险包括四大类别：

　　人员因素：职员欺诈、失职违规、违反用工法律。

　　内部流程：流程不健全、流程执行失败、控制和报告不力、文件或合同缺陷、担保品管理不当、产品服务缺陷、泄密、与客户纠纷等。

　　系统缺陷：信息科技系统和一般配套设备不完善。

　　外部事件：外部欺诈、自然灾害、交通事故、外包商不履责等。

　　2.操作风险的特征(理解记忆)

　　操作风险广泛存在于商业银行业务和管理的各个领域，具有普遍性和非营利性，不能给商业银行带来盈利。

　　商业银行之所以承担操作风险是因为其不可避免。

　　【例题】与市场风险和信用风险相比，商业银行的操作风险具有(　)的特点。

　　A.特殊性、非营利性

　　B.普遍性、非营利性

　　C.普遍性、营利性

　　D.特殊性、营利性

　　『正确答案』B

　　『答案解析』本题考查商业银行的操作风险特征。与市场风险主要存在于交易账户和信用风险主要存在于银行账户不同，操作风险广泛存在于商业银行业务和管理的各个领域，具有普遍性和非营利性，不能给商业银行带来盈利。

　　(四)流动性风险

　　1.流动性风险的内涵(记忆)

　　流动性风险指商业银行无法以合理成本及时获得充足资金，用于偿付到期债务、履行其他支付义务和满足正常业务开展的其他资金需求的风险。

　　流动性风险是银行所有风险中最具破坏力的风险，堪称银行风险中的“终结者”。

　　2.流动性风险的特征(理解记忆)

　　流动性风险形成的原因复杂，涉及的范围广泛，是一种多维风险。而且信用、市场、操作等风险领域的管理缺陷都会导致商业银行的流动性不足，甚至引发风险扩散，造成整个金融系统出现流动性困难。

　　流动性风险管理水平体现了商业银行的整体经营管理水平。

　　【例题】通常情况下，导致商业银行破产倒闭的直接元凶是(　)。

　　A.违约风险

　　B.市场风险

　　C.操作风险

　　D.流动性风险

　　『正确答案』D

　　『答案解析』流动性风险是银行所有风险中最具破坏力的风险。几乎所有摧毁银行的风险都是以流动性风险爆发来为银行画上句号的。流动性风险堪称银行风险中的“终结者”。

　　(五)国别风险

　　国别风险的内涵(记忆)

　　国别风险是指由于某一国家或地区经济、政治、社会变化及事件，导致该国家或地区借款人或债务人没有能力或者拒绝偿付商业银行债务，或使商业银行在该国家或地区的商业存在遭受损失，或使商业银行遭受其他损失的风险。

　　国家(或地区)是不同司法体系管辖区或经济体。

　　(六)声誉风险

　　1.声誉风险的内涵(记忆)

　　声誉是商业银行所有的利益持有者基于持久努力、长期信任建立起来的无形资产。

　　声誉风险是指由商业银行经营、管理及其他行为或外部事件导致利益相关方对商业银行负面评价的风险。商业银行的业务性质要求其能够维持存款人、贷款人和整个市场的信心，因此商业银行通常将声誉风险视为其经济价值最大的威胁。

　　2.声誉风险的特征(理解记忆)

　　几乎所有的风险都可能影响商业银行的声誉——一种多维风险。

　　管理声誉风险的最好办法有：

　　强化全面风险管理意识，改善公司治理和内部控制，并预先做好应对声誉危机的准备

　　确保其他主要风险被正确识别和优先排序，进而得到有效管理

　　(七)法律风险

　　1.法律风险的内涵(记忆)

　　法律风险是指商业银行因日常经营和业务活动无法满足或违反法律规定，导致不能履行合同、发生争议/诉讼或其他法律纠纷而造成经济损失的风险。

　　从狭义上讲，法律风险主要关注商业银行所签署的各类合同、承诺等法律文件的有效性和可执行力。

　　从广义上讲，与法律风险密切相关的还有违规风险和监管风险。

　　(1)违规风险是指商业银行由于违反监管规定和原则，而招致法律诉讼或遭到监管机构处罚，进而产生不利于商业银行实现商业目的的风险。

　　(2)监管风险是指由于法律或监管规定的变化，可能影响商业银行正常运营，或削弱其竞争能力、生存能力的风险。

　　2.法律风险的特征(理解记忆)

　　法律风险是一种特殊类型的操作风险，它包括但不限于因监管措施和解决民商事争议而支付的罚款、罚金或者惩罚性赔偿所导致的风险敞口。

　　在风险管理实践中，商业银行通常将法律风险管理归属于操作风险管理范畴。

　　【例题】下列各项中，(　)包括但不限于因监管措施和解决民商事争议而支付的罚款、罚金或者惩罚性赔偿所导致的风险敞口。

　　A.声誉风险

　　B.国家风险

　　C.法律风险

　　D.流动性风险

　　『正确答案』C

　　『答案解析』法律风险是一种特殊类型的操作风险，它包括但不限于因监管措施和解决民商事争议而支付的罚款、罚金或者惩罚性赔偿所导致的风险敞口。

　　(八)战略风险

　　1.战略风险的内涵(记忆)

　　战略风险是指商业银行在追求短期商业目的和长期发展目标的过程中，因不适当的发展规划和战略决策给商业银行造成损失或不利影响的风险。

　　2.战略风险的特征(理解记忆)

　　战略风险主要体现在四个方面：

　　一是商业银行战略目标缺乏整体兼容性;二是为实现这些目标而制定的经营战略存在缺陷;三是为实现目标所需要的资源匮乏;四是整个战略实施过程的质量难以保证。

　　战略风险同样是一种多维风险。如果缺乏结构化和系统化的风险识别和分析方法，深入理解并有效控制战略风险是相当困难的。